Analisi finanziaria regolamentata Audit Expert offre l'opportunità di condurre analisi finanziarie secondo metodi, indicatori, struttura e forma dei rapporti che sono regolati da vari documenti normativi.

Basta scegliere il metodo che ti serve e inserire i dati iniziali dello Stato Patrimoniale e del Conto Economico. Durante il calcolo, ricevi automaticamente: tabelle analitiche di indicatori finanziari, nonché grafici e diagrammi pronti per l'inclusione nel rapporto per ciascuna tabella analitica. Per una serie di metodi regolamentati, le opinioni degli esperti vengono generate automaticamente.

Metodologia di stima dei costi patrimonio netto. Ordine del Ministero delle finanze della Federazione Russa del 5 agosto 1996 n. 71 “Sulla procedura per la valutazione del valore del patrimonio netto società per azioni". Ordine del Ministero delle finanze della Federazione Russa n. 10n e Ordine della Commissione federale per il mercato dei valori mobiliari n. -società per azioni"

Metodologia per il calcolo della performance finanziaria dell'organizzazione. Ordine del Ministero dello Sviluppo Economico della Federazione Russa e del Servizio Federale Finanziario Federale della Federazione Russa del 28 giugno 2001 n. 211, 295 “Sull'applicazione del decreto governativo Federazione Russa del 3 settembre 1999 n. 1002"

Denuncia dei capi SUE. Decreto del governo della Federazione Russa del 4 ottobre 1999 n. 1116 "Sull'approvazione della procedura di segnalazione per i capi delle imprese unitarie dello stato federale e i rappresentanti della Federazione Russa negli organi di gestione delle società per azioni aperte".

Analisi secondo le linee guida FSFR. Ordine della FSFR della Federazione Russa del 23 gennaio 2001 n. 16 “Sull'approvazione delle “Linee guida per l'analisi condizione finanziaria organizzazioni"

Segni di bancarotta fittizia o deliberata. Ordine del Servizio fiscale federale della Federazione Russa dell'8 ottobre 1999 N 33-r "O linee guida all'esame della presenza (assenza) dell'impresa segni di bancarotta fittizia o deliberata"

Conduzione di analisi finanziarie da parte del responsabile dell'arbitrato. Decreto del governo della Federazione Russa del 25 giugno 2003 n. 367 "Sull'approvazione delle regole per lo svolgimento di un'analisi finanziaria da parte degli arbitri"

Valutazione della posizione finanziaria dei fondatori di organizzazioni di credito. Regolamento della Banca centrale della Federazione Russa del 19 marzo 2003 n. 218-P “Sulla procedura e criteri per la valutazione della situazione finanziaria persone giuridiche fondatori (partecipanti) di istituti di credito"

Indicatori della condizione finanziaria dei produttori agricoli. Decreto del governo della Federazione Russa del 30 gennaio 2003 N 52 "Sull'attuazione della legge federale "Sulla riabilitazione finanziaria dei produttori agricoli"

Determinazione del livello di materialità
In precedenza, il programma ha implementato l'ordine ora annullato del dipartimento del governo locale e il decreto del governo di Mosca che è stato rimosso dal controllo:

Valutazione del FCD GUP "s. Ordine del Ministero della proprietà della Federazione Russa del 26 maggio 2000 n. 9-r "Sull'approvazione del approssimativo termine di paragone per condurre un audit di un'impresa unitaria dello stato federale.

Analisi complessa. Decreto del governo di Mosca del 6 ottobre 1998 n. 763 "Sulla procedura per lo svolgimento dell'attuale monitoraggio e revisione delle attività delle entità commerciali che hanno una partecipazione nel capitale autorizzato della città di Mosca".

Tuttavia, nel corso del lavoro, è possibile utilizzare i coefficienti e i metodi da loro introdotti. È particolarmente conveniente utilizzare tali metodi per le imprese unitarie statali e le società per azioni.

I seguenti programmi possono essere utilizzati per analizzare la condizione finanziaria ed economica di un'impresa:

1. "INEK - Analista"

"INEK - Analyst" è il più antico programma di analisi finanziaria. Esiste dal 1991, ha diverse migliaia di utenti, è consigliato dall'Ufficio fallimenti e così via. Dal punto di vista dell'analisi finanziaria, questo è il sistema più potente, soprattutto in termini di contenuto metodologico.

L'uso del complesso software "INEK - Analyst" consente un'analisi completa delle attività finanziarie ed economiche dell'impresa in dinamica per un certo numero di periodi:

Analisi orizzontale e verticale delle passività e dell'attivo del bilancio analitico (variazioni relative e assolute nella struttura della proprietà e fonti della sua formazione);

Indicatori di profitti e perdite (risultati finanziari);

Indicatori di flussi di cassa in entrata e in uscita;

Indicatori di performance che caratterizzano la redditività delle operazioni e il ritorno sull'investimento (redditività delle operazioni e del capitale, fatturato delle attività ed elementi del capitale circolante);

Indicatori di solvibilità che rivelano la capacità di un'impresa di estinguere i debiti correnti e la probabilità del suo fallimento nel prossimo futuro (rapporto di copertura, indice di copertura intermedio, liquidità urgente e assoluta, intervallo di autofinanziamento, rapporto Beaver, indice Altman, ecc. );

Adattamento alle condizioni economiche russe (in particolare, tassazione, contabilità, rendicontazione, inflazione)

Apertura e adattabilità

Alt-Invest è un prodotto software open source. L'apertura del programma significa che l'utente ha la possibilità di:

Scegli e imposta struttura necessaria descrizioni dei dati iniziali per i calcoli;

Visualizza l'algoritmo di calcolo;

Regolare l'algoritmo di calcolo sottostante, in base alle specifiche di un particolare progetto (impresa);

Completare il programma con nuovi moduli tabulari e indicatori.

Le tabelle e gli indicatori aggiunti dall'utente diventano elementi uguali del modello, sono coperti da tutte le funzionalità di servizio del programma

Se necessario, è possibile impostare la modalità di protezione delle formule di calcolo dalle modifiche.

Ampie capacità di modellazione

Quando si prepara il modello, è possibile regolare rapidamente tutti i parametri di base:

Valute utilizzate (i calcoli possono essere effettuati in due valute);

Parametri temporali del progetto (data di inizio, fase di calcolo, durata;

Elenco dei prodotti/servizi, voci di costo, fonti di finanziamento;

Ambiente fiscale ed economico

Presentazione dei risultati del calcolo

Il programma consente di presentare il progetto in formati riconosciuti a livello internazionale, offrendo un'ampia gamma di risultati di analisi, coprendo varie zone stime di investimento:

Creazione di bilanci previsionali secondo standard internazionali (stato patrimoniale, conto economico, rendiconto finanziario).

Analisi dell'efficienza degli investimenti dal punto di vista dei vari partecipanti al progetto

Valutazione della solvibilità finanziaria e calcolo degli indicatori finanziari

Valutazione aziendale

Analisi dell'efficienza del budget

Rimanendo corretto dal punto di vista degli standard internazionali, il programma "Alt-Invest" è adattato al massimo al sistema di contabilità e formazione dei risultati finanziari adottato in Russia. Ciò avvicina notevolmente la metodologia di calcolo alle realtà dell'economia russa.

Flessibilità, apertura ed eccezionali opportunità di adattamento consentono a un analista esperto di creare un modello unico di un progetto di investimento specifico sulla base del programma Alt-Invest e di simularne il comportamento in varie condizioni, secondo vari scenari.

Prendere in considerazione le specificità dell'economia di transizione è uno dei più punti di forza Programma "Alt-Invest". L'utente ha la possibilità di eseguire calcoli sia a prezzi costanti che a prezzi correnti. Per il calcolo a prezzi correnti è previsto un apposito blocco che consente all'esperto di modellare varie opzioni sviluppo di processi inflazionistici. I regolamenti possono essere effettuati sia in modalità a valuta singola che a doppia valuta, il che consente di tenere conto delle variazioni del tasso di cambio della valuta forte nel mercato domestico.

Alt-Invest contiene un blocco di analisi della sensibilità. Scegliendo autonomamente indicatori variabili, l'analista può valutare il grado di dipendenza dell'efficacia del progetto da possibili modifiche. condizioni di mercato, aumento dei prezzi per le attrezzature necessarie, ecc. Per il decisore, queste informazioni aiuteranno a identificare le aree di rischio del progetto e a pianificare le azioni appropriate.

"Alt-Invest" tiene conto delle caratteristiche legislative dell'attuazione delle operazioni di leasing, consente di riflettere sia il leasing finanziario che operativo.

L'utente Alt-Invest può calcolare l'efficacia del progetto dal punto di vista delle agenzie governative federali e municipali. Ciò è particolarmente vero per i progetti che richiedono sostegno finanziario, organizzativo o strategico da parte dello Stato.

Come risultato del lavoro con il prodotto software Alt-Invest, l'analista riceve una serie di moduli di rendicontazione finanziaria standard, nonché indicatori e rapporti che descrivono in modo completo il progetto e ne consentono l'analisi qualitativa.

In particolare, il modello genera tale documenti finanziari, come disegno Dichiarazione di profitto, Rendiconto di cassa, Bilancia. Inoltre, viene calcolata una serie di rapporti finanziari: liquidità, fatturato, redditività delle vendite, ecc. Le tabelle delle prestazioni degli investimenti includono periodi di rimborso semplici e scontati, tasso di rendimento interno e valore attuale netto e il tasso di interesse massimo del prestito che può essere pagato dal progetto.

Utilizzando l'apertura del modello, l'utente può creare autonomamente tabelle non standard, costruire nuovi diagrammi e calcolare eventuali indicatori aggiuntivi. I risultati del calcolo possono essere stampati sia in russo che in inglese.

"Alt-Invest" è un insieme di interconnessi fogli di calcolo all'interno del pacchetto Microsoft Excel. Questo metodo di implementazione consente all'esperto di studiare tutte le formule di calcolo, tracciare la logica di generazione dei risultati dai dati iniziali, navigare liberamente nella metodologia e nelle tabelle di calcolo. Tutto ciò, ovviamente, contribuisce alla crescita professionale degli utenti.

6. "Alt - Riepilogo investimenti"

Alt-Invest Summ - un modello informatico professionale per la valutazione progetti di investimento con la possibilità di costruire un piano finanziario completo impresa operante

Alt-Invest Summ è un modello informatico progettato per valutare progetti di investimento di vari settori, scale e direzioni. "Alt-Invest Summ" è particolarmente conveniente per valutare i progetti implementati in un'impresa esistente: il modello consente di descrivere e valutare l'efficacia di diverse decisioni di investimento, costruire un piano finanziario ampliato per un'impresa esistente, valutare lo stato di un'impresa prendendo conto dei progetti di investimento.

Il modello consente di valutare lo stato dell'impresa, tenendo conto dei progetti di investimento nelle seguenti aree:

Per ogni progetto di investimento viene calcolato un insieme di indicatori: periodo di recupero semplice e scontato, VAN, TIR, NPVR, tasso di prestito massimo. Vengono inoltre determinati gli indicatori di performance per il gruppo selezionato di progetti di investimento.

Fattibilità finanziaria

Per ogni progetto di investimento viene generato un rapporto sul flusso di cassa, che consente di determinare la necessità di ciascun progetto e gruppo di progetti nelle fonti di finanziamento. Il modello di conto corrente aziendale senza progetti e il modello di conto corrente aziendale con progetti consentono di determinare la capacità dell'azienda di finanziare progetti a proprie spese, nonché di valutare la necessità di fonti di finanziamento prese in prestito. Quando si costruiscono programmi di prestito, vengono presi in considerazione i prestiti precedentemente attratti da un'impresa operativa.

Rischi di implementazione del progetto

Alt-Invest Summ ti consente di descrivere e valutare contemporaneamente da uno a venti progetti di investimento. La descrizione e la valutazione dell'efficacia di ciascuno dei progetti viene effettuata su un foglio separato, un foglio che ripete l'aspetto del modello Alt-Invest.

Il modello offre l'opportunità di valutare non solo ciascun progetto separatamente, ma anche l'efficacia dei costi di investimento totali per un gruppo di progetti.

L'inserimento dei dati effettivi di Bilancio e Conto Economico di un'impresa operativa consente di generare automaticamente un piano finanziario per un'impresa operativa. Il modello può rappresentare lo stato futuro dell'impresa solo sulla base dei dati dei moduli di segnalazione effettivi (tale necessità sorge se non ci sono informazioni sui piani a lungo termine dell'impresa).

È inoltre possibile apportare modifiche al piano finanziario dell'azienda, impostando variazioni di volumi di produzione, costi, investimenti di capitale, trasferimento in bilancio di investimenti incompiuti esistenti, programmi di servizio per prestiti precedentemente attratti. Allo stesso tempo, vengono presi correttamente in considerazione modelli importanti: un cambiamento nella necessità di capitale circolante con un cambiamento nei volumi di produzione, un cambiamento nelle quote di ammortamento durante la messa in servizio o la vendita di beni permanenti.

Per ciascuno dei progetti considerati;

Per il gruppo selezionato di progetti di investimento;

Per un'impresa esclusi i progetti;

Per l'impresa, tenendo conto dei progetti di investimento.

Quando si creano programmi di finanziamento, è possibile stimare il flusso di cassa di ciascun progetto separatamente, gruppi di progetti, imprese senza progetti, nonché il conto corrente dell'impresa, tenendo conto dei progetti.

Alt-Invest Summ ha una vasta gamma di opzioni per la scelta di un metodo di calcolo. È possibile eseguire calcoli sia a prezzi costanti che correnti, per modellare varie opzioni per lo sviluppo di processi inflazionistici.

I calcoli possono essere effettuati sia in modalità singola che doppia valuta con la scelta della valuta richiesta dei risultati.

7. "Alt - Investi Prim"

Alt-Invest Prim - un prodotto software per la valutazione del progetto basato su dati di progetto aggregati

"Alt-Invest Prim 5.0" è un modello informatico progettato per la valutazione espressa di progetti di investimento di vari settori, scale e direzioni. Il prodotto software "Alt-Invest Prim" offre all'utente l'opportunità di effettuare una valutazione preliminare della fattibilità commerciale del progetto, utilizzando un minimo di informazioni iniziali.

Effettuare una valutazione espressa significa fare calcoli basati su informazioni consolidate sul progetto. Prima di tutto, ciò riguarda la descrizione dei costi e degli investimenti correnti del progetto - la loro descrizione non fornisce dettagli dettagliati. Tuttavia, la metodologia utilizzata nei calcoli di "Alt-Invest Prim 5.0" è la stessa in relazione a tutti i prodotti software di "Alt-Invest", che consente, nonostante la descrizione ampliata dei dati iniziali, di ottenere risultati accurati.

"Alt-Invest Prim 5.0" è particolarmente conveniente per valutare i progetti implementati in un'impresa esistente: il modello consente di descrivere e valutare l'efficacia di un progetto di investimento, costruire un piano finanziario ampliato per un'impresa esistente e valutare lo stato di un'impresa tenendo conto del progetto di investimento.

Il modello consente di valutare lo stato dell'impresa, tenendo conto del progetto di investimento nelle seguenti aree:

Efficienza degli investimenti (investimenti di capitale)

Per il progetto di investimento viene calcolato un insieme di indicatori: periodo di recupero semplice e scontato, VAN, IRR, NPVR, tasso di prestito massimo.

Fattibilità finanziaria

Viene generato un rendiconto finanziario per il progetto di investimento, che consente di determinare la necessità del progetto di fonti di finanziamento. Il modello di conto corrente dell'impresa senza tener conto del progetto e il modello di conto corrente dell'impresa, tenendo conto del progetto, consentono di determinare la capacità dell'impresa di finanziarsi con fondi propri, nonché di valutare la necessità di fonti di prestito finanziamento. Quando si costruiscono programmi di prestito, vengono presi in considerazione i prestiti precedentemente attratti da un'impresa operativa.

Rischi di implementazione del progetto

L'analisi di sensibilità consente di determinare i confini del cambiamento nei parametri iniziali, ai quali gli indicatori finali selezionati rimangono accettabili.

L'inserimento dei dati effettivi di Bilancio e Conto Economico di un'impresa operativa consente di generare automaticamente un piano finanziario per un'impresa operativa. Il modello può rappresentare lo stato futuro dell'impresa solo sulla base dei dati dei moduli di segnalazione effettivi (tale necessità sorge se non ci sono informazioni sui piani a lungo termine dell'impresa). È inoltre possibile apportare modifiche al piano finanziario dell'azienda, impostando modifiche ai volumi di produzione, ai costi, agli investimenti di capitale, trasferendo gli investimenti esistenti incompiuti nel bilancio e programmi di manutenzione per prestiti precedentemente attratti. Allo stesso tempo, vengono presi correttamente in considerazione modelli importanti: un cambiamento nella necessità di capitale circolante con un cambiamento nei volumi di produzione, un cambiamento nelle quote di ammortamento durante la messa in servizio o la vendita di beni permanenti.

Il modello ne forma tre forme base rendiconti finanziari - Rendiconto finanziario, Conto economico, Stato patrimoniale, nonché una serie di indicatori finanziari chiave:

Per un progetto;

Per un'impresa senza tener conto del progetto;

Per l'impresa tenendo conto del progetto.

Quando si costruiscono programmi di finanziamento, è possibile stimare separatamente il flusso di cassa del progetto, la società senza il progetto, nonché il conto corrente della società, tenendo conto del progetto.

Concentrarsi su una rapida valutazione preliminare del progetto impone una serie di restrizioni alle possibilità prodotto software"Alt-Invest-Prim 5.0". Questa è l'esecuzione di calcoli solo a prezzi costanti e l'uso di una valuta di regolamento.

8. "Alt - Finanza"

Alt-Finance è un sistema professionale per un'analisi completa della condizione finanziaria di un'impresa e delle sue ulteriori tendenze di sviluppo.

Il prodotto software Alt-Finance è progettato per funzionare valutazione integrata attività dell'impresa, identificando le principali tendenze del suo sviluppo, calcolando gli standard di base per la pianificazione e la previsione, valutando l'affidabilità creditizia dell'impresa.

Effettuare un'analisi finanziaria dettagliata e un'interpretazione gestionale dei risultati ottenuti consentirà di trovare il percorso di sviluppo ottimale, sviluppare un programma per il risanamento finanziario di un'impresa sull'orlo del fallimento e convalidare una decisione di investimento.

L'apertura e l'adattabilità del prodotto software Alt-Finance offrono all'utente l'opportunità di apportare autonomamente modifiche al programma, tenendo conto delle proprie esigenze o condizioni specifiche.

La capacità di prevedere le attività dell'azienda consente di generare bilanci predittivi e analizzare le condizioni finanziarie dell'azienda in futuro.

Con l'aiuto del prodotto software "Alt-Finance", utilizzando i dati dei bilanci standard, è possibile analizzare nelle seguenti aree:

Analisi della redditività;

Analisi di liquidità;

Analisi della redditività;

Analisi dell'efficienza del lavoro.

Lo stato dell'organizzazione in ciascuna delle aree di analisi è descritto da indicatori e coefficienti, calcolati sia sulla base di dati consuntivi che previsionali. I risultati sono presentati in forma tabellare e grafica (diagrammi). C'è anche una funzione di formazione automatica di una conclusione testuale basata sui risultati dei calcoli.

Per principale indicatori finanziari il programma consente di determinare i valori ottimali per l'azienda analizzata.

Il prodotto software "Alt-Finance" utilizza i principali metodi di analisi:

- orizzontale

- verticale

- comparativo

- fattoriale

Inoltre, l'utente ha l'opportunità di condurre un'analisi fattoriale delle variazioni dell'indicatore di liquidità generale, del rendimento del capitale proprio e di altri indicatori.

Il prodotto software "Alt-Finance" è utilizzato nel lavoro delle più grandi imprese, banche e strutture commerciali della Russia

9. "Alt - Somme finanziarie"

Alt-Finance Sum è un modello informatico professionale per l'analisi della condizione finanziaria delle holding.

Il prodotto software Alt-Finance-Summ è progettato per automatizzare i calcoli durante l'analisi della condizione finanziaria di un gruppo di società (holding). Con l'ausilio di questo programma, sulla base dei moduli standard di bilancio - stato patrimoniale (modulo n. 1) e conto economico (modulo n. 2) delle società incluse nel gruppo, un quadro della situazione finanziaria di l'azienda è formata:

Vengono determinati indicatori che caratterizzano la posizione finanziaria retrospettiva di un gruppo di società, tendenze e modelli del suo sviluppo, colli di bottiglia che incidono negativamente sulla posizione finanziaria;

È possibile modellare il piano finanziario previsionale dell'azienda - modifiche pianificate (o possibili) dei flussi finanziari (variazioni dei volumi di vendita, dei costi, degli investimenti, del rendimento e dell'attrazione dei prestiti). Secondo il piano finanziario previsionale, gli indicatori finanziari previsionali vengono calcolati automaticamente.

L'analisi finanziaria viene effettuata sulla base dei bilanci consolidati automaticamente delle società incluse nel gruppo.

L'apertura e l'adattabilità del prodotto software Alt-Finance-Summ offrono all'utente l'opportunità di apportare autonomamente modifiche al programma, tenendo conto delle proprie esigenze o condizioni specifiche.

L'utente ha la possibilità di eseguire analisi finanziarie utilizzando sia vecchie che nuove forme di contabilità. Con l'ausilio di una macro appositamente scritta, i bilanci vengono automaticamente trasferiti dal vecchio al nuovo formato.

Con l'aiuto del prodotto software Alt-Finance-Summ, utilizzando i dati dei bilanci standard, è possibile analizzare nelle seguenti aree:

Analisi della struttura dello stato patrimoniale e della dinamica delle sue voci;

Analisi del capitale circolante netto e della struttura dei costi;

Analisi della redditività;

Analisi di liquidità;

Analisi della stabilità finanziaria;

Analisi del turnover di attività e passività;

Analisi della redditività;

Analisi dell'efficienza del lavoro.

Lo stato del gruppo di società (holding) per ciascuna delle aree di analisi è descritto da indicatori e coefficienti, calcolati sia sulla base di dati consuntivi che previsionali. I risultati sono presentati in forma tabellare e grafica (diagrammi). C'è anche una funzione di formazione automatica di una conclusione testuale basata sui risultati dei calcoli.

In base ai principali indicatori finanziari, il programma consente di determinare i valori ottimali per l'azienda analizzata.

Il prodotto software "Alt-Finance Summ" utilizza i principali metodi di analisi:

- orizzontale- analisi delle tendenze, in cui gli indicatori vengono confrontati con quelli simili per altri periodi;

- verticale- analisi, che esamina la struttura degli indicatori approfondendola e dettagliandola gradualmente;

- comparativo- analisi, in cui gli indicatori studiati vengono confrontati con i valori ammissibili per una data impresa;

- fattoriale- analisi, che consente di determinare l'influenza di vari fattori dell'attività dell'impresa sui principali indicatori finanziari.

10. "Previsione alternativa"

Il prodotto software "Alt-Prognoz" è un modello di un'impresa esistente, che riflette tutti gli aspetti principali delle sue attività. Il modello risolve il problema formazione e ottimizzazione dei budget finanziari (piani finanziari) dell'impresa.

Il modello descrive e presenta le informazioni per ottimizzare le seguenti aree dell'impresa:

Produzione di prodotti (lavori, servizi)

Spedizione dei prodotti (lavori, servizi), controllo del magazzino

Gestione dei costi

Investimento di fondi (programma di investimento)

La politica finanziaria dell'impresa (il programma di prestiti, emissioni, accordi con il bilancio)

Formazione bilancio finanziario l'utilizzo del modello "Alt-Prognoz" prevede tre fasi: un riflesso dello stato iniziale dell'impresa, una descrizione dei piani sviluppati, analisi e ottimizzazione della futura posizione finanziaria dell'impresa.

Lo stato iniziale dell'impresa è descritto utilizzando moduli contabili standard: il bilancio e il rendiconto finanziario. Le principali caratteristiche finali della condizione finanziaria previsionale dell'impresa sono il modello di conto corrente della società, il conto economico previsionale, gli indicatori di pareggio.

Quando si formano e si ottimizzano i piani finanziari (budget), vengono prese in considerazione le caratteristiche del lavoro Imprese russe:

Sistema russo di tassazione e formazione dei risultati finanziari;

Operazioni di baratto e compensazioni;

Varie opzioni per la ripartizione delle spese generali per tipologia di prodotto.

Il modello "Alt-Prognoz" fornisce le informazioni necessarie per coloro che determinano la politica finanziaria di un'impresa - direttori finanziari, specialisti in servizi analitici, analisti interni ed esterni - nonché per specialisti in investimenti e istituzioni finanziarie.

Utilizzando il modello "Alt-Prognoz", vengono risolti i seguenti compiti:

Determinazione del volume delle vendite e dei prezzi di ciascun tipo di prodotto, che garantisce il pareggio (livello richiesto di redditività) dell'impresa.

Analisi e ottimizzazione della gestione del capitale circolante aziendale. Valutazione dell'effetto economico dell'ottimizzazione del fabbisogno di capitale circolante dell'impresa.

Stima dell'importo del prestito richiesto e costruzione di un programma per attrarre e restituire fondi (anche per prestiti attratti in precedenza)

Controllo e ottimizzazione della struttura degli incassi e dei pagamenti. In particolare, la determinazione del valore della componente “monetaria” degli incassi necessari a coprire i pagamenti in contanti.

La scelta degli abbinamenti più razionali decisioni di gestione finalizzato ad aumentare la redditività e la liquidità dell'impresa.

"Alt-Prognoz" consente al manager di farsi rapidamente un'idea di come si svilupperà l'impresa, scegliere le opzioni per risolvere specifici problemi di gestione e prevedere l'impatto di determinate azioni sulla condizione finanziaria complessiva dell'organizzazione.

La condizione finanziaria prevista dell'impresa è descritta utilizzando indicatori e rapporti, nonché sotto forma di grafici e diagrammi. Utilizzando l'apertura del modello, è possibile integrare i calcoli con le tabelle e i coefficienti necessari, formare e modificare l'aspetto dei diagrammi.

11. "Esperto di progetto 5"

Project Expert 5 ti consente di preparare documenti finanziari che soddisfano gli standard contabili internazionali, supportati dalla maggior parte dei GAAP paesi sviluppati. Allo stesso tempo, le opzioni flessibili di inserimento dei dati assicurano che vengano prese in considerazione le specificità dell'economia russa (modifiche fiscali, ritardi nei pagamenti, ecc.).

Project Expert 5 consente agli utenti che non hanno una formazione specifica nel campo dell'analisi finanziaria di risolvere i seguenti compiti in breve tempo:

Descrivere in dettaglio e progettare le attività di qualsiasi impresa, tenendo conto dei cambiamenti nei parametri dell'ambiente esterno (inflazione, tasse, tassi di cambio);

Sviluppare un piano per lo sviluppo di un'impresa o l'attuazione di un progetto di investimento, una strategia di marketing e una strategia di produzione che assicuri l'uso razionale delle risorse materiali, umane e finanziarie;

Determinare lo schema di finanziamento dell'impresa;

Testare vari scenari per lo sviluppo dell'impresa, variando i valori dei fattori che possono influenzare i suoi risultati finanziari;

Preparare rendiconti finanziari (rendiconto finanziario, stato patrimoniale, conto profitti e perdite, conto utilizzo utili) e un business plan per un progetto di investimento che siano pienamente coerenti con requisiti internazionali, in russo e Inglese;

Condurre un'analisi completa dell'impresa (progetto), compresa l'analisi dell'efficacia complessiva, l'analisi della sensibilità, l'analisi flussi di cassa per ogni partecipante al progetto, analisi delle condizioni finanziarie e della redditività dell'impresa utilizzando tre dozzine di indicatori calcolati automaticamente.

Una nuova modifica del prodotto software Project Expert - Biz Planner è progettata per pianificare e analizzare l'efficacia degli investimenti nelle piccole e medie imprese. Ti consente di sviluppare in modo rapido ed efficiente un business plan di alta qualità per le imprese che operano nell'industria, nel settore dei servizi e nel settore delle costruzioni.

Il capitolo mostra nuove possibilità per l'analisi dei rendiconti contabili (finanziari) nelle condizioni di utilizzo di programmi analitici per computer; vengono considerati i principali prodotti software presentati sul mercato russo, vengono fornite le caratteristiche e le capacità analitiche.
Allo stato attuale dello sviluppo economia di mercato l'elaborazione analitica completa e tempestiva delle informazioni contabili e di altre informazioni economiche è impensabile senza l'uso della tecnologia informatica.
L'automazione contabile ha creato una base abbastanza solida per il suo successivo sviluppo nella pratica della ricerca analitica, da qualsiasi tipo di lavoro analitico si basa su una base informativa, la cui base è costituita principalmente da dati contabili e rendiconti finanziari.
Implementazione nella pratica gestionale tecnologie interattive e il passaggio all'elaborazione distribuita dei dati ha reso possibile un salto qualitativo nell'organizzazione sistemi automatizzati gestione (ACS), compresi i sistemi analisi economica. L'attuale fase di sviluppo di strumenti e programmi per l'elaborazione automatizzata delle informazioni è associata all'introduzione nella pratica della gestione delle entità aziendali computer personale(PC). Caratteristiche distintive I PC rispetto ai computer usati in passato sono le loro ridotte dimensioni, maggiore affidabilità, facilità di riconfigurazione e funzioni di dialogo particolarmente avanzate. Ciò ha permesso di organizzare il lavoro contabile e analitico in un singolo posto di lavoro senza l'aiuto di un programmatore. Nuove opportunità aperte per l'elaborazione delle informazioni relative all'introduzione e all'utilizzo nel processo di gestione delle attività delle entità economiche informatica, ha stimolato lo sviluppo e la creazione di nuovi strumenti software, che hanno accresciuto notevolmente l'interesse degli utenti finali, in primis addetti alla contabilità, per l'uso pratico dei PC e dei relativi programmi per computer.
L'introduzione attiva delle tecnologie informatiche nella pratica del lavoro contabile ha richiesto lo sviluppo di nuovi approcci e giustificazioni per soluzioni progettuali per la creazione di prodotti software appropriati, la creazione di un concetto olistico scientificamente basato di modellazione contabile durante la progettazione di un appropriato Software basato sulla generalizzazione dell'esperienza accumulata nella costruzione di sistemi software dal punto di vista delle moderne tecnologie dell'informazione.
Studio dello sviluppo del software ACS (ACS software), inclusi i prodotti software per la contabilità e l'analisi economica attività economica aziendale, consente la periodizzazione dello sviluppo di strumenti e programmi per l'elaborazione automatizzata delle informazioni economiche. Il sistema di periodizzazione riflette l'espansione progressiva funzionalità software domestico per sistemi di controllo automatizzati, mezzi di comunicazione e altri componenti della tecnologia dell'informazione. Pertanto, si possono distinguere otto fasi principali nello sviluppo dei mezzi di meccanizzazione e automazione della gestione delle attività delle entità economiche, vale a dire:
la fase della meccanizzazione iniziale dei singoli calcoli e calcoli economici, associata all'introduzione delle prime macchine calcolatrici nella pratica del lavoro contabile e analitico (fine XIX secolo - primi anni '20 del XX secolo);
la fase di introduzione dei computer a tastiera e perforazione (KVM e PVM) per la contabilità meccanizzata e semplici calcoli analitici nelle imprese industriali in Russia (metà degli anni '20 - anni prebellici e bellici (metà degli anni '40));
la fase di introduzione e utilizzo di varie installazioni informatiche (contabilità, fatturazione, macchine per l'indirizzamento della nomenclatura), comprese macchine con inserimento automatico dei dati iniziali o macchine di conteggio e perforazione, per la meccanizzazione di varie fasi del processo contabile, principalmente presso grandi imprese ( metà 40 -x - fine anni '50);
la fase di produzione e implementazione al fine di meccanizzare il lavoro contabile, statistico e computazionale di macchine calcolatrici elettroniche universali e specializzate (digitali) - la fase dell'inizio dell'automazione del lavoro contabile nelle imprese del paese,
passaggio dalla meccanizzazione del lavoro contabile alla sua elaborazione automatizzata (fine anni '50 - metà anni '70);
la fase di diffusa introduzione e sviluppo di sistemi di controllo automatizzati (metà degli anni '70 - fine anni '80);
la fase di introduzione nella pratica della gestione di entità aziendali di personal computer (PC) - personal computer, l'inizio della fase di informatizzazione del processo di gestione, la comparsa dei primi programmi informatici per la contabilità (fine anni '80 - inizio anni '90);
la fase dell'integrazione dei PC basata su reti locali (LAN), introduzione attiva nella pratica delle tecnologie informatiche, principalmente lavoro contabile, rifiuto dell'elaborazione distribuita dei dati a favore della loro elaborazione centralizzata (metà-fine anni '90);
la fase dell'emergere e dell'implementazione di Internet e delle tecnologie Internet, la creazione di un ambiente multiutente e, su questa base, un ritorno alle tecnologie di elaborazione dati centralizzate (dalla fine degli anni '90 ad oggi).
Lo studio dello sviluppo della metodologia dell'analisi economica e delle possibilità di elaborazione delle informazioni economiche consente di individuare l'introduzione e l'utilizzo sempre più ampi e attivi nella pratica del lavoro analitico di strumenti e tecnologie per la sua automazione come uno dei principali caratteristiche dell'attuale fase di sviluppo dell'analisi economica. Solo ora il progresso scientifico e tecnologico consente di sviluppare prodotti software che forniscono analisi economiche in tempo reale con il grado di dettaglio e complessità richiesto.
Tuttavia, la complessità della risoluzione dei problemi di fondatezza teorica dell'organizzazione dell'analisi economica in un ambiente informatico e lo sviluppo di software per sistemi automatizzati di analisi economica (software ASEA) è predeterminata non solo da un'ampia gamma di attività commerciali delle imprese in vari settori dell'economia, dalle loro forme di proprietà, ma anche dalla varietà di tipologie e compiti dello stesso sistema analitico, il lavoro necessario per l'efficace gestione dell'impresa nelle condizioni complesse e dinamiche di un'economia di mercato. Oggi, a causa della priorità dell'analisi della condizione finanziaria e della redditività delle entità aziendali in un'economia di mercato rispetto ad altre aree di analisi economica, programmi che consentono di valutare e analizzare la condizione finanziaria di un'entità economica, nonché i risultati finanziari raggiunti risultati dell'attività economica, hanno ricevuto il massimo sviluppo. Queste due aree di ricerca analitica sono argomento studiare l'analisi finanziaria.
Tra i prodotti software di analisi finanziaria, i programmi di analisi finanziaria finale e predittiva hanno ricevuto il maggior sviluppo. Quindi, nel gruppo di programmi per l'analisi finanziaria finale, i prodotti software di Inek, Intellect-Service, Pro-Invest IT, Dolgoprudny Research Center (DRC) hanno ricevuto il massimo sviluppo e applicazione pratica. Il gruppo di analisi finanziaria predittiva comprende i sistemi software Inek-Analytic e Investor (società Inek), i programmi Project Expert (società Pro-Invest IT), nonché i programmi di progettazione degli investimenti della società Alt-Invest.
Nonostante le caratteristiche funzionali esistenti, i programmi Inek-Analytic, Investor, Project Expert, nonché gli sviluppi di Alt-Invest, consentono lo sviluppo di piani aziendali e progetti di investimento, nonché la loro valutazione. Con l'ausilio di questi prodotti software è possibile generare bilanci predittivi (stato patrimoniale, conto economico, rendiconto finanziario), nonché calcolare gli indicatori più importanti efficienza economica, come VAN e TIR, a vari livelli di rischio e schemi di rimborso del prestito.
Tuttavia, inizialmente, l'attenzione principale degli sviluppatori di software ASEA era rivolta alla creazione di programmi per un'analisi retrospettiva (finale) della condizione finanziaria di un'entità economica, effettuata sulla base dei bilanci dell'organizzazione per diversi periodi di rendicontazione precedenti. Ciò è dovuto principalmente alla presenza di una metodologia abbastanza ben sviluppata per il calcolo e l'analisi dei rapporti finanziari sulla base dei dati di rendicontazione finanziaria, sia nella letteratura scientifica straniera che nazionale, nonché alla disponibilità della base informativa per tali calcoli.
Di conseguenza, è questo gruppo di programmi per computer che oggi ha preso il posto di leader nel mercato del software ASEA. Tra questi, i programmi di analisi retrospettiva (finale) hanno ricevuto il maggior sviluppo e diffusione. Tali prodotti software includono il programma Audit Expert della società Pro-Invest IT, programmi analitici della serie Analyst - Inek-AFSP, Inek-
ADP”, “Inek-Analytic”1 - imprese “Inek”, il programma “Financial Analysis” del Dolgoprudny Research Center, il programma “Express Analysis of the Financial State of the Enterprise” della società “Alt-Invest”, il programma “Analisi Express” del Centro per le Tecnologie dell'Informazione “Servizio Telecom.
L'analisi della condizione finanziaria delle attività di un'entità economica, effettuata sulla base di questi prodotti software, comprende lo studio di un'ampia gamma di questioni - in particolare, la liquidità e la solvibilità dell'impresa, il livello della sua finanziaria stabilità, fatturato e redditività, flusso di cassa, ecc. Nel corso dell'analisi per caratterizzare questi aspetti della condizione finanziaria, vengono utilizzati indicatori sia assoluti che relativi. Indicatori relativi, o rapporti finanziari, sono calcolati come rapporti di indicatori assoluti di condizione finanziaria o loro combinazioni lineari. Come principale fonte di informazioni nel calcolo dei rapporti finanziari nei programmi per computer analitici, vengono utilizzati i rendiconti finanziari dell'organizzazione.
Pertanto, gli sviluppatori del programma Audit Expert lo definiscono un sistema analitico per diagnosticare, valutare e monitorare le condizioni finanziarie di un'impresa. In effetti, questo programma consente alla direzione di un'impresa sia di eseguire analisi finanziarie interne sia di guardarsi dall'esterno - dalla posizione del bilancio, delle agenzie di regolamentazione, dei creditori e degli azionisti. Le informazioni di base per l'analisi sono il bilancio dell'impresa: stato patrimoniale e conto economico. Per condurre un'analisi approfondita, Audit Expert consente di utilizzare informazioni aggiuntive: informazioni sulla distribuzione degli utili, sulla proprietà e sul debito, altri dati di rendicontazione contabile e gestionale, il contenuto e il formato delle tabelle di ingresso per le quali l'utente può determinare autonomamente.
Il funzionamento del sistema Audit Expert si basa sul portare i rendiconti contabili per un certo numero di periodi in un unico formato comparabile che soddisfi i requisiti degli standard internazionali di rendicontazione finanziaria. Questo approccio rende comprensibili i risultati del sistema in tutto il mondo e consente di valutare la condizione finanziaria dell'impresa sulla base dei dati ottenuti.
In termini di produzione retrospettiva e analisi finanziaria delle attività dell'organizzazione.
Audit Expert converte i dati di bilancio e di conto economico ricevuti in tabelle analitiche.
Il sistema consente di rivalutare le voci dell'attivo e del passivo e convertire i dati in una valuta più stabile.
L'implementazione della possibilità di adeguare gli indicatori di bilancio sulla base di fattori di rivalutazione impostati individualmente nel programma Audit Expert è una rivalutazione secondo il modello (metodo) di rivalutazione degli oggetti contabili al valore corrente (di mercato) (Contabilità del valore corrente - CVA o Corrente Contabilità dei costi - ACC). Tuttavia, nell'ambito del programma in esame, applicando l'indice generale dei prezzi al ricalcolo delle attività e delle passività del bilancio, tenendo conto delle variazioni del potere d'acquisto dell'unità monetaria, è possibile adeguare gli indicatori in base al modello (metodo) per la valutazione degli oggetti contabili in unità monetarie dello stesso potere d'acquisto (General Purchasing Power - GPP o General Price Level - GPL). La gamma di coefficienti di rivalutazione impostabili è piuttosto ampia (da 0 a 1000), il che consente di tenere conto di quasi tutte le variazioni inflazionistiche e deflazionistiche nelle stime dei costi degli indicatori di rendicontazione finanziaria.
Inoltre, il programma Audit Expert può presentare tabelle analitiche che tengono conto della rivalutazione in dollari USA, che viene eseguita automaticamente dal programma sulla base del registro dei tassi di cambio.
Pertanto, il programma Audit Expert consente l'adeguamento flessibile dei rendiconti finanziari della società con un'ulteriore elaborazione analitica delle informazioni nell'ambito dell'analisi retrospettiva e prospettica. Si precisa che la rivalutazione dei dati di bilancio non è una fase obbligatoria dell'elaborazione delle prime informazioni nell'ambito del programma in esame, il che conferisce all'utente la facoltà di scegliere e decidere in merito alla congruità di tali informazioni un aggiustamento.
Secondo le tabelle analitiche, vengono calcolati i rapporti finanziari standard, vengono valutati i rischi di perdita di liquidità e di fallimento, vengono valutati il ​​valore patrimoniale netto e la struttura del bilancio, vengono eseguite l'analisi di pareggio e l'analisi fattoriale del rendimento del capitale proprio.
In generale, la struttura logica dell'elaborazione analitica delle informazioni nel programma Audit Expert può essere rappresentata come fasi interconnesse e implementate in sequenza (cfr. figura 11.1).
Fasi dell'elaborazione analitica delle informazioni nel programma Audit Expert
forme di uscita


Oltre a risolvere compiti standard, Audit Expert offre contemporaneamente la possibilità di implementare i metodi dell'utente per risolvere un'ampia gamma di problemi di analisi, diagnostica e monitoraggio della condizione finanziaria. Sulla base dei dati delle tabelle analitiche, è possibile implementare metodi aggiuntivi per la valutazione dell'analisi attività finanziarie imprese. L'utente può inserire formule di calcolo (modelli) di ulteriori indicatori analitici di suo interesse Le formule di calcolo vengono compilate in un dialogo diretto con il sistema e vengono registrate, come in Excel, in tabelle. Questo toolkit consente di utilizzare i dati iniziali di qualsiasi struttura per l'analisi durante la creazione della propria metodologia. Allo stesso tempo, la possibilità di importare dati da tabelle di origine e analitiche in uno script modificato consente di eliminare il lavoro di routine dell'inserimento dei dati e di utilizzare scenari creati in precedenza per l'inserimento e l'elaborazione di dati finanziari durante la progettazione dei propri script per l'inserimento e elaborazione dati finanziari.
Tuttavia, va sottolineato che l'implementazione delle funzioni descritte di Audit Expert richiede un elevato livello di formazione degli utenti nel campo dell'analisi finanziaria.
Il sistema Audit Expert consente di costruire una previsione di indicatori finanziari basati sui rendiconti finanziari, ad es. calcolare i dati previsionali dei rendiconti finanziari, nonché i valori degli indicatori finanziari per i prossimi periodi. Utilizzando la funzione di previsione, è possibile stimare il tempo durante il quale gli indicatori finanziari raggiungeranno valori critici se la tendenza attuale continua.
Con l'aiuto di un'applicazione speciale per la versione professionale del sistema Audit Expert - Audit Integrator - è possibile condurre un'analisi comparativa. In questo caso, è possibile utilizzare il database dei bilanci delle maggiori società russe in vari settori, presentato sul sito Web Pro-Invest IT. Le aziende incluse nel database sono selezionate in base a graduatoria annuale aziende più grandi Russia "Expert-200", pubblicato dalla rivista "Expert". Inoltre, uno speciale convertitore di formati di file incluso nel sistema Audit Expert consente, per analisi comparative, di utilizzare i rendiconti finanziari ufficiali di un gran numero di organizzazioni contenuti nel pubblico dominio sul sito Web FCSM. I dati del sito specificato vengono combinati con i dati dell'impresa analizzata, il che consente di classificare l'organizzazione in base ai criteri selezionati dall'utente.
Sulla base dei dati presentati nelle tabelle di Audit Expert, è possibile ricevere automaticamente sia grafici o diagrammi standard integrati, sia prepararne di aggiuntivi che riflettano lo stato e la dinamica degli indicatori analitici.
Sulla base dei risultati dell'analisi, il sistema consente di ricevere automaticamente una serie di pareri di esperti sulla situazione finanziaria. Il sistema Audit Expert è dotato di un generatore di report che consente di predisporre i report necessari di qualsiasi struttura, oltre a includere tabelle, grafici, informazioni testuali e illustrazioni. I dati analitici del bilancio ottenuti in Audit Expert possono essere esportati nel programma Project Expert e utilizzati per descrivere la condizione finanziaria iniziale dell'impresa.
Attualmente, anche i programmi della serie "Analyst" della società "Inek" sono tra i programmi analitici più rappresentati sul mercato. Differiscono nella gamma di compiti da risolvere. Pertanto, il programma originale "Inek-AFSP" contiene un insieme minimo di calcoli. Allo stesso tempo, il programma Inek-AFSP consente di calcolare un'ampia gamma di indicatori analitici che caratterizzano la liquidità, la stabilità finanziaria, il fatturato e la redditività. Il programma è progettato per analizzare le condizioni finanziarie, monitorare e confrontare imprese e organizzazioni vari tipi attività. È un vincitore multiplo gare internazionali software in finanza e affari.
Ogni programma successivo della serie "Analyst", insieme a nuove funzioni, include le capacità del precedente. Pertanto, il programma "Inek-ADP"1, oltre ad analizzare la condizione finanziaria, consente di calcolare indicatori aggiuntivi e condurre, ad esempio, un'analisi della struttura dei risultati finanziari, la struttura delle entrate derivanti dalla vendita di prodotti, analisi fattoriale dei risultati finanziari, caratterizzare il movimento delle scorte e prodotti finiti, determinare il livello di pareggio dell'impresa, misurare il volume delle vendite per rublo dei costi. Va sottolineato che l'utente non ha la possibilità di apportare modifiche agli algoritmi per il calcolo di determinati indicatori analitici o alla metodologia per condurre una particolare analisi. Quindi, ad esempio, nell'analisi fattoriale del profitto nel programma in esame, vengono individuati solo due fattori: l'efficienza dell'uso delle risorse e le variazioni dei prezzi di prodotti e risorse2. Sembra che un tale approccio, sia in termini di numero di fattori individuati che di loro caratteristiche qualitative, che consente, ad esempio, di combinare in un fattore di prezzo due fattori che hanno effetti opposti sull'indicatore effettivo, non fornisca il giusto profondità di analisi.
Il pacchetto software Inek-Analytic, che include tutte le funzionalità dei programmi Inek-AFSP e Inek-ADP, consente inoltre di eseguire una serie di lavori sulla pianificazione delle attività dell'impresa. Ad oggi, esistono due versioni principali del pacchetto software Inek-Analytic: l'Inek-Analytic vero e proprio, progettato per analizzare e pianificare le attività di imprese e organizzazioni la cui attività principale è la produzione di prodotti o la fornitura di servizi, e l'Inek -Analytic (T)”, progettato per analizzare e pianificare le attività delle organizzazioni la cui attività principale è il commercio all'ingrosso e al dettaglio.
In generale, l'utilizzo del pacchetto software Inek-Analytic consente di risolvere molti problemi di analisi finanziaria ed economica
1ADP - analisi dell'impresa.
La formulazione dei nomi dei fattori è riportata nella versione del programma Inek-ADP.
Pertanto, il programma Sales Expert è progettato per gestire attività di marketing aziende. Il suo database memorizza tutte le informazioni necessarie sui clienti e sul lavoro svolto con loro in tutte le fasi delle transazioni, dalle prime trattative al pagamento e alla consegna della merce. Con l'aiuto di questo programma, è possibile ottenere rapidamente dati accurati sui volumi di vendita presentati in qualsiasi contesto necessario (per reparti, manager, gruppi di prodotti, regioni, industrie e altri aspetti). Il programma consente di determinare l'efficacia delle campagne di marketing e di analizzare i motivi del rifiuto di acquistare, di esercitare il controllo sul lavoro dei responsabili delle vendite e di adeguarli su questa base. attività di marketing organizzazioni.
Sulla base dell'utilizzo del programma Marketing Expert, viene effettuata una valutazione della posizione dell'azienda nel mercato, un'analisi comparativa delle sue attività di vendita e viene formata una struttura di vendita ottimale. Il sistema consente di determinare la redditività e la redditività di vari segmenti di mercato e prodotti, la quota di mercato dell'azienda, il tasso di crescita della quota di mercato. L'uso di tecniche analitiche generalmente accettate (analisi GAP, analisi dei segmenti, analisi SWOT, analisi del portafoglio) aiuta nello sviluppo strategia ottimale e tattiche del lavoro dell'azienda sul mercato, nella valutazione dei rischi e nel calcolo dei principali risultati finanziari pianificati. Un piano di marketing sviluppato con Marketing Expert può essere utilizzato per prevedere i volumi di vendita in Progetto esperto.
Il programma Forecast Expert è uno strumento per la previsione degli indicatori economici e l'analisi delle tendenze del mercato. Con il suo aiuto, è possibile fare una previsione sul volume futuro delle vendite e dei ricavi dell'azienda, sul livello della domanda di servizi o prodotti, sui tassi di cambio, sulle azioni o sui futures, sui saldi di cassa sui conti.
In generale, la stragrande maggioranza dei programmi per l'analisi delle condizioni finanziarie di un'impresa, come già notato, sono programmi per l'analisi retrospettiva dei dati di rendicontazione finanziaria. Il miglioramento di tali programmi nel corso degli anni è stato effettuato principalmente aumentando l'incremento quantitativo della capacità di calcolare il più ampio range possibile di indici finanziari. Allo stesso tempo, il lato qualitativo della questione non è stato praticamente toccato. Di conseguenza, sono stati creati programmi che consentono di calcolare più di cento rapporti finanziari.
Tuttavia, tali prodotti software sembrano poco adatti alle esigenze di gestione di un'entità economica. Quando vengono utilizzati, si crea una situazione in cui diventa estremamente difficile formulare conclusioni sulla base dei risultati dell'analisi, identificare questioni e aree problematiche nell'attività economica del soggetto. Questa situazione è aggravata da insufficiente alto livello qualifiche degli utenti di tali prodotti software. Non è un caso che alcune aziende - sviluppatori di programmi per l'analisi della condizione finanziaria di un'impresa abbiano introdotto nei loro prodotti software funzioni aggiuntive che consentono loro di formulare automaticamente conclusioni basate sui risultati dei calcoli dei rapporti finanziari (Intellect-Service, Telecom- Service Information Technology Center), nonché per creare conclusioni analitiche sufficientemente voluminose (azienda Inek). Tale espansione della funzionalità dei prodotti software, che contribuisce a un uso più ampio delle tecnologie informatiche nella pratica del lavoro analitico, può essere considerata un'esperienza positiva nel loro ulteriore miglioramento.
Un certo problema nell'applicazione pratica dei programmi per computer analitici è la terminologia utilizzata in essi. Sulla base di ciò, la direzione del miglioramento dei programmi per l'analisi delle condizioni finanziarie di un'impresa può essere definita il lavoro dei programmatori relativi alla sistematizzazione della terminologia e degli algoritmi per il calcolo degli indicatori finanziari. È su questo percorso di miglioramento dei prodotti software che la maggior parte delle aziende si è recentemente iscritta: sviluppatori di programmi per l'analisi delle condizioni finanziarie.
Di conseguenza, si può affermare che oggi la stragrande maggioranza dei prodotti software sviluppati da aziende leader per l'analisi della condizione finanziaria di un'impresa utilizza una terminologia e algoritmi più corretti per il calcolo degli indici finanziari.
Allo stesso tempo, nonostante lo studio piuttosto approfondito delle questioni metodologiche e metodologiche per l'analisi della condizione finanziaria di un'impresa in un'economia di mercato, è necessario migliorare ulteriormente i metodi di analisi già noti. Come dimostra l'esperienza, la maggior parte delle pubblicazioni straniere e russe degli ultimi anni sono state principalmente dedicate all'analisi dei singoli rapporti finanziari. Quindi, c'era un'idea sulla metodologia dell'analisi finanziaria come un insieme di un certo insieme di rapporti finanziari, a volte non correlati tra loro. Questa visione dell'analisi finanziaria si è riflessa nella definizione dei compiti nello sviluppo di programmi analitici appropriati, che, di conseguenza, hanno influito sull'efficacia dell'analisi stessa come strumento per convalidare le decisioni di gestione.
L'ulteriore miglioramento dell'esistente e la creazione di nuovi prodotti software analitici per l'analisi della condizione finanziaria delle attività sono associati allo sviluppo di metodi per l'analisi dei bilanci, allo sviluppo di nuovi approcci metodologici per condurre analisi finanziarie basate sull'uso di una più ampia base di informazioni, compresi i dati sia contabili che di bilancio, nonché informazioni statistiche e altre informazioni non registrate. Le possibilità funzionali dell'applicazione pratica dei programmi analitici più comuni in Russia sono presentate in Tabella. 11.1.
Tabella 11.1 i
Capacità analitiche dei prodotti software moderni più comuni, inclusa l'analisi
S
Con. Il signor o
L> g o s 2 F 0 d o X X
428 Analisi dell'utilizzo della base di risorse dell'impresa Analisi finanziaria L
IO*
un>
CL x
3
Oh e
X
s -0-2 CL
?
O
f o.
x 2 x
O
X? -e-x^o
G
DI?
J. o
O
G>X
S
X
o g I
sj*
X x > x
1-e
s fondi e capitale s
13
A proposito di X
J3 C
un>
v.o
t> un F
1 un. O
H
X$
X
§
(g X
X f
X O
X chr Æ ё І o x
$ 5 §
Ahia-
Tu riguardo a questo"
II
v0)
F
CL O-p aї §
tp
1-a>
O.
F
A
X f
1
CL С 1 d
ae o o_
X
un>
O
E
Oh, oh
5 sec.
A proposito di X
5
1-F
CL f
i¦S
X
io:
Sf
f X X
X
E
1
-8- X X
> x 0 g
A
B
g la sua X
io
II > x І І 5 G? X
g S 0 o
X 1s
così Q. X
a >2 1 § 1 0 co
0^II25
QJI GI, X
І § c x
Sono circa sei X" p
oo (JX
\u003d 1 C 2 I O ^ VO O C F X
-9- OR s
CON
Se nell'ambito dell'utilizzo di un particolare prodotto software è possibile implementare una funzione specifica, nella tabella questo è contrassegnato da un segno più ("+"), se non esiste tale possibilità, quindi nella posizione corrispondente della tabella è presente un segno meno ("-") . Se la funzione in esame è presentata in misura molto minore rispetto ad altri programmi, infatti è solo designata, e non effettivamente implementata, allora nella posizione corrispondente della tabella viene inserito un segno più-meno (“±”).
Come si può vedere dalla Tav. 11.1, le caratteristiche principali dei programmi analitici più comuni sono legate all'analisi finanziaria retrospettiva. Tra gli aspetti meno sviluppati della costruzione di tali programmi vi sono le questioni del metodo di adeguamento analitico degli indicatori di costo della base informativa di analisi, l'ampliamento della base informativa stessa includendo i dati dei conti contabili, compresi i conti analitici, come nonché informazioni extra-contabili.
In conclusione, evidenziamo le caratteristiche principali della moderna analisi economica in un ambiente informatico:
garantire la coerenza dell'analisi economica, dovuta alla necessità di una chiara formalizzazione compiti analitici quando vengono risolti automaticamente. La formalizzazione dei compiti analitici elimina la loro duplicazione, contribuisce a una definizione più chiara del volume e della composizione qualitativa della base informativa dell'analisi economica;
aumentare la validità delle decisioni manageriali, che è associata alla possibilità di analizzare l'impatto di una gamma abbastanza ampia di interni e fattori esterni, che hanno un impatto significativo sull'oggetto in esame;
aumentare l'affidabilità e l'affidabilità dei risultati e delle conclusioni, poiché lo svolgimento di analisi economiche in un ambiente informatico consente di adeguare rapidamente gli indicatori di costo delle forme originali di rendicontazione finanziaria e contabilità, che è di particolare importanza e rilevanza in un'economia inflazionistica;
espansione delle opportunità per l'implementazione della ricerca analitica in tempo reale, tipi di analisi operativi e situazionali;
svolgimento di un'analisi predittiva multivariata, che prevede l'elaborazione e il calcolo di approcci e soluzioni multivariate al problema al fine di selezionare la soluzione gestionale ottimale. È nell'ambiente informatico che si creano le condizioni reali per condurre un'analisi economica operativa multivariata dell'attività economica di un'impresa;
aumentare l'efficacia dell'analisi economica, dovuta sia all'elevato grado di validità scientifica delle decisioni gestionali sia alla possibilità della loro tempestiva adozione;
aumentare le possibilità di condurre studi analitici complessi relativi all'elaborazione di grandi matrici di informazioni analitiche iniziali.
L'ulteriore sviluppo dell'analisi economica utilizzando le moderne tecnologie informatiche è associato non solo al miglioramento della stessa tecnologia informatica e degli strumenti di comunicazione, ma anche allo sviluppo di approcci metodologici e metodologici più avanzati all'analisi economica, tenendo conto delle nuove opportunità e dei cambiamenti interni ed esterni condizioni di funzionamento entità aziendali.

Agenzia federale per l'istruzione

Università statale russa per il commercio e l'economia

GOU VPO RGTU Ramo di Tula

Dipartimento di Economia e Finanza

Lavoro del corso

Oggetto: "Automatizzato posto di lavoro"

Completato da uno studente Controllato:

insegnamento a distanza

basato sui corsi SPO 2, gruppo II

Specialità: finanza e credito

affidabilità creditizia del software finanziaria

1.2 Programmi della serie "Intalev".

1.5 Programma Alt-Finance

1.7 Programma "OLYMP: FinExport"

2. Calcoli finanziari

1. Programmi di analisi finanziaria

Ad oggi, sono stati creati numerosi prodotti software progettati per eseguire una valutazione completa delle attività di un'impresa, identificare le principali tendenze del suo sviluppo, calcolare gli standard di base per la pianificazione e la previsione e valutare l'affidabilità creditizia di un'impresa.

Tali programmi includono: "Inek-Analytic", prodotti software della serie "Intalev" (ad esempio, "Intalev: Corporate Finance", "Intalev: Budget Management", "Intalev: Business Processes"), "Financial Analysis 3.0" "Investment Analysis 1.6", "Microsoft Project", "Alt-Finance", "Business Plan", "Marketing Analytic", "Commerce", "Analyzer", "Predictor", "Portfolio", ecc.

Alcuni programmi, come "INEC-Analytic" e "Financial Analysis", sono realizzati sulla piattaforma del programma MS Excel, che amplia notevolmente le capacità di un analista che utilizza questo programma.

L'utilizzo di questi programmi consente, se necessario, di modificare a propria discrezione tutte le formule e le macro presenti nel programma.

Altri programmi sono implementati sulla piattaforma di uno dei programmi di contabilità specializzati. Quindi, il programma "Intelev: Corporate Finance" è implementato sulla piattaforma del programma "1C: Enterprise 7.7" ed è compatibile con qualsiasi sistema di contabilità ("1C", "Parus", "BEST", "Comtech") e per l'utilizzo corretto dei programmi BEST -F" e "BEST-ANALYZE" saranno necessarie competenze Windows e la registrazione accurata di tutte le transazioni commerciali nel sistema "BEST-4".

Consideriamo le possibilità di alcuni programmi per analizzare in modo più dettagliato le condizioni finanziarie di un'impresa.

1.1 Complesso software "INEK-Analyst"

Negli ultimi dieci anni, INEC ha assunto una posizione di leadership tra i programmi analitici. Nel 1990, questa azienda è stata la prima a lanciare programmi per l'analisi economica delle attività delle imprese sul mercato interno, e oggi i suoi sviluppi sono affidati a specialisti di enti governativi, grandi e medie imprese industriali di banche commerciali, audit e società di consulenza, istituzioni educative, organizzazioni assicurative.

Il complesso software "INEK-Analyst" è destinato alla valutazione delle condizioni finanziarie ed economiche, allo sviluppo, all'analisi e alla valutazione dei piani aziendali delle imprese e delle organizzazioni coinvolte nella produzione e fornitura di servizi.

Il prodotto software della serie "Analyst" risolve i seguenti compiti principali:

Analisi dettagliata della situazione finanziaria ed economica delle imprese impegnate nella produzione e fornitura di servizi;

Predisposizione, analisi e valutazione di piani di sviluppo d'impresa (progetto di investimento, business plan, studio di fattibilità, piano di risanamento finanziario);

Consolidamento (combinazione) di queste imprese e analisi dell'opzione combinata;

Confronto dei dati effettivi e pianificati delle imprese in termini di indicatori finanziari ed economici.

Il programma consente di visualizzare i risultati del lavoro in forma tabellare, grafica e testuale, nonché di esportarli in MZ V/ora ed Exce1.

I prodotti software della serie "Analyst" ("INEK-AFSP", "INEK-ADP", "INEK-Analyst", "INEK-Holding", "Bank Analyst") si differenziano per la gamma di compiti da risolvere. Il primo dei programmi contiene un insieme minimo di calcoli, ciascuno successivo, insieme a nuove funzioni, include le capacità del precedente.

Il programma INEK-AFSP è progettato per analizzare la condizione finanziaria delle imprese e delle organizzazioni di qualsiasi tipo di attività sulla base dei dati di bilancio e di report.

Il programma "INEK-ADP" consente di condurre un'analisi finanziaria ed economica completa delle attività delle imprese di qualsiasi tipo di attività. Le informazioni iniziali per l'analisi sono i dati dei rendiconti finanziari esterni (stato patrimoniale, conto economico), nonché i dati sulla struttura delle entrate, dei costi, delle entrate e delle spese.

Il complesso software "INEK-Analyst" risolve i problemi di un'analisi, sviluppo, analisi e valutazione finanziaria ed economica completa del piano aziendale delle imprese e delle organizzazioni coinvolte nella produzione e fornitura di servizi. "INEK-Analyst (T)" è progettato per analizzare e pianificare le attività delle organizzazioni di categoria

Il complesso software "INEK-Holding" è destinato all'analisi, alla pianificazione e al confronto di imprese di vari tipi di attività.

Il complesso software "Bank Analyst" è destinato all'analisi, alla pianificazione e al confronto di imprese di vari tipi di attività.

La versione demo del programma contiene i seguenti esempi di imprese e organizzazioni:

JSC "Metallurg" (produzione) - piano e fatti;

CJSC "Telecom" >> (servizi) - piano e fatto;

azienda "Prometheus" (azienda, che combina i dati di diverse imprese).

Una versione demo di INEC-Analyst è disponibile su www. inec. it

1.2 Programmi della serie "Intalev".

La società di consulenza e implementazione "Intalev" è impegnata nella creazione e nell'automazione di sistemi di controllo nelle imprese. Una delle attività della società è lo sviluppo di prodotti software standard e linee guida metodologiche nel campo dell'ottimizzazione del sistema di gestione aziendale.

Ad oggi, "Intalev" offre soluzioni standard nel campo del budgeting, dell'analisi finanziaria, controllo di gestione e processo di gestione, che vengono utilizzati nel loro lavoro da centinaia di imprese in Russia e nella CSI.

L'area della gestione finanziaria ai nostri tempi è la più rilevante per le imprese russe. Gli esperti in questo campo identificano una serie di strumenti, il cui utilizzo consente di gestire efficacemente le finanze dell'azienda e dell'azienda nel suo insieme: budgeting (o gestione del budget), contabilità di gestione, analisi finanziaria.

Una serie di programmi "Intalev" offre una serie di programmi specializzati per l'analisi delle attività dell'organizzazione. "ITRP + Intalev: Produzione e finanza PROF" - Il programma è progettato per l'automazione complessa delle imprese manifatturiere di medie e grandi dimensioni.

"Intalev: Leasing Management" è un prodotto software complesso per automatizzare la gestione delle attività di leasing. Consente di automatizzare tutte le fasi della gestione del leasing: pianificazione delle operazioni di leasing, calcolo dei piani di pagamento, budget dei flussi di cassa e delle entrate e delle spese di una società di leasing.

"Intalev: Budget Management" versione 3.0 è un programma per l'automazione del budgeting per le piccole e medie imprese, implementato sulla piattaforma "1C: Enterprise 7.7". Consente di pianificare, tenere conto e analizzare le operazioni finanziarie ed economiche dell'impresa in un unico sistema informativo Caratteristiche del programma: visibilità, facilità di implementazione e funzionamento, versatilità.

Intalev: Corporate Finance è un prodotto software implementato sulla piattaforma 1C: Enterprise 7.7 progettato per automatizzare la contabilità di gestione, il budget, il controllo e l'analisi in tutte le aree delle attività aziendali. Focalizzato su grandi imprese commerciali e manifatturiere, comprese le holding. Il programma implementa un sistema di budget personalizzabili ed espandibili, inoltre è possibile tenere traccia di più piani contabili. Il programma ha ampie opportunità per l'analisi finanziaria.

"Intalev: Corporate Finance" include le seguenti funzionalità: budgeting, contabilità di gestione, progettazione aziendale, previsioni, modellazione economica, flusso di lavoro, contabilità e altre funzionalità di "1C: Enterprise 7.7".

Le caratteristiche del programma includono: ampie opportunità per la gestione delle finanze delle imprese in vari settori, una guida passo passo per l'autoimpostazione e la gestione del budget in un'azienda, capacità di progettazione aziendale (creazione di un modello aziendale), capacità di descrivere i percorsi del flusso di informazioni e automatizzare i processi informativi in ​​un'azienda, compilando previsioni a lungo termine e modelli economici di sviluppo aziendale. Il programma ha capacità speciali per automatizzare la pianificazione, la contabilità e l'analisi per le partecipazioni distribuite con tipi di attività eterogenei, l'implementazione di standard nazionali e internazionali per la pianificazione, la contabilità di gestione, l'analisi e il controllo (tutto russo, GAAP, IAS, utente) in un database unico, assenza di doppia immissione dei dati e supporto implementativo dedicato.

"Intalev; Gestione finanziaria" - un programma universale per automatizzare la contabilità di gestione e gestione finanziaria, compatibile con qualsiasi sistema contabile ("1C", "Parus", "BEST", "Comtech", ecc.) grazie al meccanismo di import-export delle informazioni mantenendo il principio dell'inserimento dei dati una tantum nel sistema. È caratterizzato dalla tenuta della contabilità, dalla capacità di valutare le prestazioni dei vari dipartimenti dell'azienda. L'obiettivo del programma "Intalev: Financial Management" è aumentare l'efficienza del sistema di gestione, che consente all'azienda di ottenere il massimo profitto con le risorse disponibili. Questo obiettivo viene raggiunto automatizzando la contabilità di gestione dell'azienda, costruita sulla base della tecnologia di gestione del budget.

Elenchiamo le caratteristiche del programma:

redazione e monitoraggio dell'esecuzione dei budget di tesoreria, entrate e uscite, acquisti, vendite, produzione;

un'ampia gamma di reportistica che caratterizza lo stato e la dinamica degli indicatori di performance dell'azienda, compreso l'utilizzo di le ultime tecnologie(analisi OLAP);

· Un sistema di sicurezza personalizzabile che limita il lavoro degli utenti solo alle loro aree funzionali.

Le caratteristiche del programma includono:

· la possibilità di organizzare il lavoro congiunto del programma con qualsiasi sistema contabile ("1C", "Parus", "BEST", "Comtech", ecc.) grazie al meccanismo di import-export di informazioni;

· mantenimento del principio dell'unicità dell'inserimento dei dati nel sistema; "Tenere la contabilità;

La capacità di valutare le prestazioni dei vari reparti dell'azienda.

1.3 Programmi per l'analisi dei processi aziendali della serie BEST

Uno dei fondamenti della gestione aziendale di successo in una società commerciale è un'analisi completa dei processi aziendali. Per risolvere questo importante problema sono stati creati i programmi della serie BEST: BEST-F, BEST-ANALYSIS, ecc.

Il lavoro di successo con questi programmi richiede solo le competenze di Windows e la registrazione accurata di tutte le transazioni commerciali nel sistema "BEST-4".

"BEST-F" è un programma di analisi finanziaria progettato per condurre un'analisi completa dello stato finanziario e patrimoniale di un'impresa. Si rivolge a leader e direttori finanziari imprese, nonché dipendenti di società di revisione e consulenza. Il programma consente di analizzare la struttura della proprietà, la solvibilità e la stabilità finanziaria dell'impresa, l'attività commerciale e la redditività dell'attività economica, la politica di attrazione denaro preso in prestito, utilizzo degli utili, analizzare la fattibilità commerciale delle banche e dei partner commerciali. Il programma consente inoltre di analizzare le attività commerciali, prevedere lo stato delle scorte per la successiva pianificazione degli acquisti, confrontare le condizioni delle aziende fornitrici e scegliere il partner più redditizio, valutare il lavoro dei distributori e dei reparti di vendita, indagare sui fattori che influenzano i profitti e condurre un'analisi strutturale dei costi di distribuzione.

Il programma "BEST-F" funziona in un sistema Windows, è facile da imparare e utilizzare, non richiede impostazioni speciali. Il programma può funzionare in combinazione con "BEST-4".

"BEST-ANALYSIS" - sistema informativo e analitico per manager società commerciali. Con l'aiuto di questo sistema, capi e dirigenti di società commerciali potranno studiare la situazione del mercato, identificare i principali modelli e tendenze della domanda, prevedere l'andamento delle vendite, utilizzare razionalmente le risorse di manodopera, il magazzino e lo spazio commerciale. Il programma aiuta a ottimizzare il programma di lavoro dei reparti commerciali e regolare i tempi e il volume degli acquisti. I risultati dell'analisi effettuata possono essere utilizzati nello sviluppo di un piano di turnover. Quando si analizzano i dati, vengono utilizzati metodi statistici ben noti (medie, medie livellate, calcolo delle deviazioni quadrate, curve di correlazione, ecc.).

Il programma consentirà a uno specialista finanziario di analizzare il fatturato dell'impresa, divisioni strutturali, nomenclatura gruppi e merci, analisi degli acquisti, calcolo del marginale e specifico margine di contribuzione, nonché analisi delle variazioni dei prezzi di acquisto e di vendita.

Il programma consente di valutare la gestione delle scorte di materie prime: valutare il fatturato, identificare gli articoli di materie prime illiquide, calcolare il numero di fatturati per articolo, nonché condurre uno studio della dinamica del fatturato delle merci per alcuni tipi merci, gruppi di prodotti, reparti di vendita e l'impresa nel suo complesso.

"BEST-MARKETING" - un mezzo per valutare la posizione di mercato dell'impresa. Il programma "BEST-Marketing" è conveniente e rimedio efficace, che consente di valutare la posizione di mercato dell'impresa in un ambiente competitivo. Il sistema è progettato per l'utente più comune che non ha un'istruzione speciale nel campo del marketing.

L'inserimento delle informazioni avviene sotto forma di valutazioni naturali autoevidenti secondo il principio "peggiore/migliore", "importante/secondario". I dati qualitativi inseriti vengono convertiti dal sistema in dati quantitativi, che consentono di eseguire i calcoli corrispondenti.

Il programma aiuterà a identificare nicchie di mercato promettenti, analizzare la competitività dei prodotti, campagne pubblicitarie, offrire raccomandazioni per migliorare la loro efficacia e stimolare le vendite. Utilizzando gli strumenti del programma, puoi anche condurre un'analisi comparativa del tuo prodotto con analoghi di aziende concorrenti, prevedere le vendite e sviluppare un budget consolidato.

1.4 Programma "Analisi finanziaria"

Il programma "Analisi finanziaria" consente di determinare lo stato dell'impresa in dinamica, di effettuare un'analisi verticale e orizzontale dei bilanci, tenendo conto dell'inflazione e senza di essa, di calcolare più di 50 rapporti finanziari. Compila automaticamente circa 40 tabelle analitiche, aiuta a prevedere l'ulteriore sviluppo dell'impresa, evita spiacevoli rapporti con azionisti e controparti che hanno accesso al bilancio.

Il programma "Analisi finanziaria" consente di analizzare non solo nuove forme di rendicontazione, ma anche di trasformare quelle vecchie. "Analisi finanziaria" consente di determinare lo stato del parco attrezzature e delle attività immateriali dell'azienda, di analizzare i conti da pagare e da ricevere, ad es. rivelare il valore reale dei debiti dei debitori. Utilizzando il programma, è possibile determinare dinamicamente il valore reale della proprietà e altre voci di bilancio, poiché il programma introduce la possibilità di adeguare il valore della proprietà tenendo conto dell'inflazione.

"Analisi finanziaria" versione 3.0. calcola il punto di pareggio, l'effetto della leva finanziaria e analizza il merito creditizio dell'impresa secondo diverse metodologie in esso riportate. Prevede ulteriori variazioni delle voci di bilancio e dei coefficienti analitici per il periodo successivo, consente di visualizzare i report sia in russo che in inglese.

La versione demo del programma "Financial Analysis" è disponibile su www. financialis.ru

1.5 Programma Alt-Finance

Una valutazione completa delle attività dell'impresa, l'identificazione delle principali tendenze del suo sviluppo, il calcolo degli standard di base per la pianificazione e la previsione, la valutazione dell'affidabilità creditizia dell'impresa: questi sono i compiti che il programma Alt-Finance risolve.

L'apertura e l'adattabilità del prodotto software "Alt-Finance" offrono all'utente l'opportunità di apportare autonomamente modifiche al programma, tenendo conto delle proprie esigenze o condizioni specifiche.

L'utilizzo dei dati del programma di contabilità standard "Alt-Finance" consente di calcolare indicatori finanziari che caratterizzano liquidità, solvibilità, fatturato, stabilità finanziaria, redditività ed efficienza nell'utilizzo delle risorse finanziarie. L'utente ha anche la possibilità di eseguire analisi finanziarie utilizzando moduli contabili vecchi e nuovi. Con l'aiuto di una macro appositamente scritta, i bilanci vengono automaticamente convertiti dal vecchio al nuovo formato. Il prodotto software "Alt-Finance" utilizza i seguenti principali metodi di analisi:

orizzontale - analisi delle tendenze, in cui gli indicatori vengono confrontati con quelli simili per altri periodi;

verticale - analisi, in cui la struttura degli indicatori viene studiata approfondendo e dettagliando gradualmente;

Comparativo - analisi in cui gli indicatori studiati vengono confrontati con medie di settore simili o indicatori dei principali concorrenti.

Inoltre, l'utente ha l'opportunità di condurre un'analisi fattoriale delle variazioni dell'indicatore di liquidità generale, del rendimento del capitale proprio e di altri indicatori.

1.6 Programma di gestione dei progetti Microsoft Project

Microsoft Project è uno dei sistemi di gestione dei progetti più utilizzati al mondo. In molte aziende occidentali, Microsoft Project è diventato un'aggiunta familiare a Microsoft Office anche per i dipendenti ordinari che lo utilizzano per programmare orari di semplici pacchetti di lavoro.

Programma Microsoft Project, grazie alla sua flessibilità e accessibilità, è diventato lo standard de facto del pacchetto scopo generale progettato per lavorare con progetti di piccola e media scala. È uno strumento che ti consente di gestire in modo efficiente i progetti con costo minimo tempo e denaro.

Un progetto da cinque a dieci fasi (opere), in cui sono coinvolti due o tre artisti, è abbastanza gestibile con l'aiuto di un taccuino o di un organizzatore. Tuttavia, i progetti con più di dieci opere necessitano già di seri strumenti di gestione e questo programma è il leader indiscusso tra questi. Il pacchetto è semplice. Gli sviluppatori del programma non hanno cercato di investire in complessi algoritmi di programmazione o pianificazione delle risorse. Allo stesso tempo, viene prestata notevole attenzione all'utilizzo di standard moderni che consentono di integrare efficacemente il pacchetto con altre applicazioni.

Microsoft Project ti consente di facilitare e organizzare il lavoro di gruppo con i progetti.

L'impostazione dei messaggi per il team di progetto include la possibilità di definire la composizione dei dati del progetto inviati ai partecipanti al progetto tramite e-mail e l'impostazione di restrizioni sulla correzione delle informazioni inviate dai destinatari.

La creazione di un nuovo progetto inizia con la selezione di un template fornito con il programma o precedentemente creato dall'utente. Quindi è necessario specificare le informazioni di base sul progetto in una finestra speciale. Prima di tutto, queste sono, ovviamente, le date di inizio e di fine, così come il modo in cui il progetto è legato a queste date. Successivamente, lavorerai con le risorse necessarie per implementare il progetto.

Per un rapido inserimento nel lavoro di un utente inesperto, Microsoft Project offre, oltre ai consueti mezzi di assistenza, la possibilità di sviluppo passo passo del progetto e suggerimenti intellettuali.

Tra i vantaggi del pacchetto, vanno segnalati strumenti di reporting abbastanza convenienti e flessibili. I principali tipi di report possono essere selezionati dai preset.

La possibilità di avere più piani contemporaneamente per ogni progetto migliorerà l'efficienza dell'analisi in base al principio "e se ...". Allo stesso tempo, Microsoft Project fornisce un set minimo di strumenti per la pianificazione e la gestione delle risorse.

Funzionalità aggiuntive di Microsoft Project includono importazione/esportazione di dati in vari formati, registratori di macro, Visual Basic.

1.7 OLIMP: programma FinExport

Un'altra azienda affermata che sviluppa pacchetti software analitici mirati è Rosexpertiza. Offre un prodotto software della serie OLIMP: OLIMP: FinExport - programma professionale analisi della condizione finanziaria dell'impresa e previsione del suo sviluppo, il programma utilizza i migliori metodi nazionali ed esteri di analisi finanziaria. È stato creato da specialisti del dipartimento di tecnologia informatica di Rosexpertiza ed è rivolto al top management di imprese, manager finanziari, analisti, dipendenti di società di revisione e consulenza, dipartimenti di credito e investimenti delle banche.

La metodologia di analisi finanziaria implementata nel programma OLIMP: Fin Expert utilizza dati provenienti da bilanci esterni ed è una sintesi dei migliori metodi e tecniche di analisi finanziaria domestica (V.V. Kovalev, A.D. Sheremet) e metodi occidentali adattati alla pratica domestica (E. N. Stoyanova, V.V. Kovalev). Questo è, prima di tutto, il calcolo degli effetti della leva finanziaria e operativa, ampiamente utilizzata nella pratica estera.

Il programma OLIMP:FinExpert implementa anche un modello multifattoriale della DuPont Corporation per il calcolo dei principali indicatori finanziari ed economici dello sviluppo di un'impresa: rendimento delle attività nette (RONA), crescita economica dell'azienda (SG), costo medio ponderato del capitale (WACC). L'analisi fattoriale consente di trovare le cause alla radice dei cambiamenti in questi indicatori risultanti.

Il metodo originale di confrontare la condizione finanziaria delle imprese e classificare le imprese in base al valore dell'indicatore integrale, implementato nel programma, consente un confronto efficace delle imprese. Un vantaggio importante della metodologia incorporata nel programma OLIMP: FinExpert è la possibilità di previsioni matematiche e statistiche del bilancio e di modellizzazione delle conseguenze delle decisioni gestionali.

Il programma funziona nelle seguenti modalità:

Verifica della segnalazione;

Analisi espressa;

Analisi completa;

Metodologia governo federale in caso di fallimento;

il modello multivariato di DuPont per l'analisi della redditività e della crescita;

Confronto e classifica delle imprese secondo complessi indicatori finanziari;

Modellazione e previsione della condizione finanziaria dell'impresa.

I dati analizzati sono dati di bilancio (modulo n. 1), conto economico (modulo n. 2), rendiconto finanziario (modulo n. 4) e altre forme di rendicontazione esterna. I principali vantaggi e benefici del programma OLIMP: FinExpert sono i seguenti:

Conduce un'analisi completa e dettagliata di tutte le sezioni dell'analisi finanziaria, calcola più di 100 parametri e rapporti finanziari ed economici;

Fornisce un supporto informativo finanziario ed economico dettagliato per tutte le sezioni, tabelle, indicatori finanziari ed economici, contiene oltre 300 blocchi informativi;

Formula automaticamente i risultati dell'analisi, genera conclusioni sull'analisi e pareri di esperti la condizione finanziaria dell'impresa;

Conduce un'analisi dettagliata degli effetti della leva finanziaria e operativa, che consente di valutare il grado di produzione totale e rischio finanziario;

Consente di ripulire i dati dalla distorsione inflazionistica e di analizzare la dinamica del bilancio a prezzi comparabili;

Permette di prevedere la condizione finanziaria dell'impresa;

Importa i dati contabili da file di testo, DBF ed Excel;

La sua versione professionale consente all'utente di modificare le formule per il calcolo degli indicatori, creare nuove tabelle analitiche, implementare i propri metodi di analisi finanziaria nel programma;

Implementato sotto Windows nell'ambiente Exce1, che consente di utilizzare le capacità tecnologiche e grafiche di questo ambiente.

Attività 2. Eseguire calcoli finanziari utilizzando Excel:

Opzione 1.

1. Utilizzo della funzione BZ(BS).

SI (DO4/DO3; DO3*DO5; ; -DO2)

2. Utilizzo della funzione DISTRIB.BZ.

Per un'obbligazione del valore nominale di 200mila rubli, emessa per sei anni, è prevista la seguente procedura di calcolo degli interessi: il primo anno 15%, i successivi due 20%, i restanti tre anni 25%. Calcola il valore futuro (accumulato) di un'obbligazione a un tasso di interesse composto.

DISTRIB.BZ (B2; B3:B8)

3. Utilizzo della funzione PZ(PS).

L'azienda avrà bisogno di 800 mila rubli. dopo 11 anni. Determina l'importo di un unico deposito corrente che deve essere depositato se il tasso di interesse su di esso è del 14% annuo = PS (B4 / B5; B3 * B5; ; + B2)

4. Utilizzando la funzione della raffineria (NPV).

Gli investimenti nel progetto entro la fine di 1 anno dalla sua attuazione ammonteranno a 10.000 rubli. Nei prossimi tre anni, i redditi annuali per il progetto dovrebbero essere di 2000, 4500 e 6500 rubli. Il costo della raccolta di capitale 8%. Calcola il valore attuale netto del progetto = VAN(B1/B6; B3:B5)

5. Utilizzando la funzione CLEAR.

Investimento per un importo di 12 milioni di rubli. datato 1 luglio 1998, porterà un reddito: 2550 mila rubli. 15 settembre 1998, 4750 mila rubli 1 novembre 1998, 5350 mila rubli 1 gennaio 1999 Tasso di sconto 9%. Determinare il valore attuale netto dell'investimento dal 1° luglio 1998 al 1° luglio 1997.

			CHIARO (B4; LA3: MI3; LA2: MI2)
			CHIARO (B4; B3:E3; B2:E2)

6. Utilizzo della funzione NPER.

NPER (B4/B5; ; -B3; B2) = n (B8/B5)

7. Utilizzo della funzione PPL(PMT).

È necessario accumulare 5000 mila rubli. in tre anni, a fine mese viene accantonato un importo fisso. Quale dovrebbe essere questo importo se il tasso di interesse è del 14% annuo

PMT (SI5/SI4; SI4*SI3; ; SI2)

8. Utilizzo della funzione PLPROC(PRPLT).

Calcola i pagamenti degli interessi per il primo mese da un prestito quadriennale di 900 mila rubli. al tasso del 12% annuo.

PRPLT (B3/B5; 1; B5*B4; B2)

	pagamento di interessi

9. Utilizzo della funzione PAGA GENERALE.

Il prestito per immobili viene concesso alle seguenti condizioni: tasso di interesse 11% annuo; durata 25 anni, importo del prestito 150 mila rubli, gli interessi vengono calcolati mensilmente. Trova l'importo del pagamento degli interessi per il secondo anno e il primo mese del prestito.

1= (SI2/SI4; SI4*SI3; SI5; 13; 24; 0)

2= ​​​​(SI2/SI4; SI4*SI3; SI5; 1; 1; 0)

10. Utilizzo della funzione REDDITO TOTALE.

È stato emesso un prestito di 1.000 mila rubli. Per un periodo di cinque anni al 12% annuo; gli interessi sono calcolati trimestralmente. Determinare l'importo dei pagamenti di base per il quarto anno.

REDDITO TOTALE (B4 / B5; B5 * B3; B2; 13; 16; 0)

	Misurare pagamento per 4 anni

Bibliografia

1) Fedorova G.V. " Tecnologie dell'informazione contabilità, analisi e audit": libro di testo / G.V. Fedorova, - 2a ed. )

2) Mikheeva E.V. "La tecnologia dell'informazione nelle attività professionali di un economista e contabile": libro di testo. indennità per gli studenti. media prof. istruzione / E.V. Mikheeva, O.I. Titov - 2a ed. cancellato - M.: casa editrice. casa "Accademia", 2006-208 p.

Tutoraggio

Hai bisogno di aiuto per imparare un argomento?

I nostri esperti ti consiglieranno o forniranno servizi di tutoraggio su argomenti di tuo interesse.
Presentare una domanda indicando subito l'argomento per conoscere la possibilità di ottenere una consulenza.

Lo scopo di questo lavoro è esaminare i prodotti software disponibili utilizzati in complesse analisi economiche, nonché le loro capacità.
Nella prima sezione tesina verrà considerata la classificazione dei prodotti software disponibili sul mercato in quest'area, nonché un'analisi comparativa dei principali rappresentanti del mercato domestico.

Introduzione 3
1 Analisi comparativa programmi utilizzati in analisi complessa 4
1.1 Classificazione dei prodotti software offerti 4
1.2 Sistemi di automazione dell'analisi finanziaria 5
1.3 Strumenti di automazione per l'analisi aziendale interna 10
1.4 Sistemi di automazione per l'analisi dei progetti di investimento 14
2 Esempio di analisi aziendale complessa 16
2.1 Condizione finanziaria 16
2.2 Struttura patrimoniale 17
2.2.1. Attività non correnti 19
2.2.2 Attività correnti 19
2.3 Struttura del passivo 21
2.4 Prestazioni 23
2.5 Sostenibilità finanziaria 25
2.6 Valutazione finanziaria completa 27
Conclusione 29
Riferimenti 30

L'opera contiene 1 file

Lavoro del corso

sull'argomento "Prodotti software moderni utilizzati in complesse analisi economiche e loro capacità"

nella disciplina "Analisi economica completa dell'attività economica"

2011

introduzione

Per prendere decisioni di gestione efficaci, è necessario utilizzare una varietà di strumenti per analizzare le attività finanziarie ed economiche delle imprese. Il mercato del software russo offre una vasta gamma di sistemi automatizzati per l'analisi economica dei processi aziendali.

Lo scopo di questo lavoro è esaminare i prodotti software disponibili utilizzati in complesse analisi economiche, nonché le loro capacità.

La prima sezione del lavoro del corso prenderà in considerazione la classificazione dei prodotti software disponibili sul mercato in questo settore, nonché un'analisi comparativa dei principali rappresentanti del mercato domestico.

Nella seconda sezione verrà fornito un esempio di analisi completa di un'impresa che utilizza il prodotto software INEK-AFSP della società INEK (versione demo).

1 Analisi comparativa dei programmi utilizzati nell'analisi complessa

• 1.1 Classificazione dei prodotti software offerti

Esistono tre tipi principali di attività che richiedono l'uso dell'analisi economica, per la cui soluzione vengono utilizzati prodotti software ampiamente utilizzati.

Analisi della condizione finanziaria dell'impresa.È di interesse sia per gli utenti interni che per quelli esterni di informazioni economiche in relazione all'impresa: investitori, servizi fiscali, ecc. Consente di valutare l'attuale condizione finanziaria dell'impresa e trarre conclusioni sulle principali tendenze del suo sviluppo.

Attività di analisi incentrate sullo sviluppo di decisioni di gestione strategica per lo sviluppo del business. Questo tipo di analisi è di interesse per imprenditori e potenziali investitori al fine di valutare l'efficacia dei progetti di investimento. Questo tipo di analisi è progettato per fare previsioni a lungo termine sullo sviluppo del business e valutare l'efficacia di nuove aree di attività.

Attività di analisi incentrate sullo sviluppo di soluzioni tattiche per la gestione aziendale. Questi compiti sono appannaggio dei servizi di gestione operativa e sono finalizzati all'individuazione delle modalità migliori per risolvere i problemi dell'attuale sviluppo aziendale.

Attualmente, il mercato del software russo ha molti programmi incentrati sulla preparazione di informazioni analitiche. Differiscono in misura sufficiente sia in termini di portata dei compiti di analisi delle attività finanziarie ed economiche delle imprese, sia negli approcci implementati in esse per risolverli.

Possiamo distinguere i seguenti gruppi principali di strumenti software progettati per risolvere problemi di analisi economica:

1) sistemi di automazione dell'analisi finanziaria;

2) mezzi per automatizzare l'analisi interna dell'attività economica;

3) sistemi di automazione per l'analisi dei progetti di investimento;

4) sistemi analitici intelligenti.

I più comuni e popolari sono i primi tre gruppi di software. Il quarto gruppo comprende, in primo luogo, i sistemi di analisi delle reti neurali, che sono ancora utilizzati solo da un ristretto numero di grandi strutture finanziarie e industriali. Le possibilità da essi fornite richiedono una considerazione a parte, e quindi la loro analisi è omessa nella presentazione che segue.

• 1.2 Sistemi di automazione dell'analisi finanziaria

I sistemi di automazione per l'analisi finanziaria consentono di analizzare e valutare i singoli indicatori della condizione finanziaria di un oggetto e determinare le tendenze nel loro cambiamento, eseguendo il confronto statico e dinamico degli indicatori. In molti programmi, l'analisi economica può essere effettuata secondo vari metodi, anche in conformità con gli standard internazionali. Spesso è possibile calcolare indicatori aggiuntivi in ​​​​base agli algoritmi dell'utente. Quando si esegue un'analisi, è possibile prendere in considerazione vari fattori di natura economica e non economica. Le informazioni risultanti possono essere presentate sotto forma di varie tabelle e grafici.

Le basi dell'analisi finanziaria sono indicatori derivati ​​in un modo o nell'altro dai dati della contabilità standard e del reporting statico, nonché da altre fonti di informazione aperte. La maggior parte dei programmi di questo tipo utilizza moduli di rendicontazione esterna come informazioni iniziali: Bilancio (modulo 1), Conto economico (modulo 2), Rendiconto del flusso di capitale (modulo 3), Rendiconto finanziario (modulo 4), Appendice al bilancio (modulo 5 - fino al 2011).

I sistemi di automazione dell'analisi finanziaria sono programmi autonomi o possono essere integrati nel software di elaborazione delle informazioni contabili. I programmi autonomi richiedono l'inserimento manuale delle informazioni sulla fonte o il download automatico da fonti esterne. In genere, tali sistemi dispongono di impostazioni standard che consentono di importare dati dai programmi di contabilità più comuni. I sistemi di automazione dell'analisi finanziaria integrati nel software di elaborazione delle informazioni contabili, di norma, sono strettamente legati ai formati di dati dei programmi dello stesso produttore, ma alcuni di essi consentono di scaricare dati da fonti esterne. Attualmente, gli strumenti di analisi finanziaria sono integrati in molti sistemi di automazione contabile e automazione gestionale integrata.

Consideriamo le principali capacità dei sistemi di automazione dell'analisi finanziaria utilizzando diversi sviluppi come esempio.

1. Programma INEC-AFSP della società Inek è progettato per analizzare la condizione finanziaria di imprese e organizzazioni di qualsiasi tipo di attività sulla base di dati contabili esterni (bilancio, conto profitti e perdite) e per monitorare entità economiche di città, regioni, repubbliche.

Il sistema consente di calcolare fino a 100 indicatori che caratterizzano la struttura e le fonti di formazione della proprietà dell'impresa, la liquidità, la stabilità finanziaria, la redditività del capitale e l'attività dell'impresa.

Il programma consente:

• tenere conto del settore e delle specificità economiche delle attività delle imprese;
• implementare propri metodi di analisi finanziaria;
• ricevere praticamente tutti i metodi di analisi finanziaria regolati dalla legge;
• consolidare e analizzare i bilanci delle imprese appartenenti alla holding e ai gruppi finanziari e industriali;
• confrontare e classificare le attività delle imprese.

Per valutare la condizione finanziaria dell'impresa viene utilizzato orizzontale e verticale analisi del passivo e dell'attivo del bilancio analitico, indicatori di conto economico, efficienza di performance, solvibilità, stabilità finanziaria

È possibile ricevere una dettagliata "Conclusione sulla condizione finanziaria dell'impresa" preparata automaticamente in forma di testo. Insieme al calcolo degli indicatori generalmente accettati, il programma consente di calcolare l'indicatore di una valutazione completa delle condizioni finanziarie di un'impresa con la sua assegnazione a uno dei quattro gruppi (il primo è costituito da imprese altamente redditizie con eccellenti possibilità di ulteriore sviluppo; il secondo sono le imprese con un livello di redditività soddisfacente; il terzo sono le imprese che sono sull'orlo della stabilità finanziaria; il quarto - le imprese in profonda crisi), che consente non solo di tracciare i cambiamenti nella situazione finanziaria dell'impresa in dinamica, ma anche per determinarne il rating rispetto ad altre imprese e organizzazioni. È possibile creare una banca dati per un numero illimitato di imprese ed effettuare la classifica delle imprese in base a indicatori selezionati (ad esempio, per affidabilità creditizia).

I risultati dell'analisi possono essere convertiti automaticamente in qualsiasi valuta. Il bilancio e il conto economico possono essere visualizzati in russo e in inglese secondo gli standard GAAP e IAS.

L'output dei dati è possibile in forma tabellare e grafica. Il sistema consente di archiviare le tabelle con gli indicatori calcolati in formato DBF ed esportarle in Excel, Word.

Questo programma è un sistema autonomo di automazione dell'analisi finanziaria. Esistono varie opzioni per la sua consegna: una versione standard e versioni per utenti di programmi di contabilità di produttori specifici. Ad esempio, è stata sviluppata appositamente una versione per gli utenti dei prodotti software 1C, che riceve automaticamente i dati contabili da varie versioni di 1C: Contabilità.

La Figura 1 mostra uno schema a blocchi del programma INEK-AFSP.

Figura 1. - Schema a blocchi del programma "INEK-AFSP"

2. Modulo "Analisi finanziaria" sistemi "Galaktika" della società "Galaktika". Lo scopo principale del modulo è quello di costruire un sistema di report, inclusi gli indicatori necessari per l'analisi economica di qualsiasi grado di complessità e dettaglio. Qualsiasi informazione iniziale in qualche modo formalizzata può essere utilizzata come base dell'analisi. Una caratteristica interessante del programma è che le regole per trasformare un indicatore in un altro possono essere impostate in anticipo. Ciò consente, in particolare, l'utilizzo di bilanci redatti secondo principi contabili diversi come informazioni di base. L'utente può anche applicare vari meccanismi per l'indicizzazione degli indicatori di rendicontazione per portarli a una forma comparabile.

L'analisi può essere effettuata non solo per l'impresa nel suo insieme, ma anche per i suoi singoli rami, divisioni o la loro combinazione selezionata. Per fare ciò, quando si prepara il modulo per il lavoro, viene impostata la struttura dell'impresa, la gerarchia dei suoi rami e divisioni. I centri di responsabilità possono essere utilizzati anche come componenti strutturali.

L'ordine in cui vengono calcolati gli output è completamente personalizzabile, consentendo l'applicazione di diverse tecniche di analisi agli stessi dati di origine. Anche la procedura per la compilazione dei report basati sui risultati dell'analisi è personalizzabile in modo flessibile. L'analista può presentare le informazioni di output nel set di report di cui ha bisogno, compreso il set di indicatori a cui è interessato.

La principale base informativa del modulo "Analisi finanziaria" sono i dati della rendicontazione esterna delle imprese: bilancio, conto economico, conto economico, ecc. Tuttavia, oltre a questo, qualsiasi altra informazione può essere coinvolta nell'analisi. Nel caso generale, l'utente può definire una composizione arbitraria di moduli interni che ricevono i dati di input. L'inserimento dei dati può essere effettuato manualmente o automaticamente da fonti già predisposte. Tali fonti possono essere eventuali report preparati dai moduli dei circuiti contabili e operativi del sistema Galaktika, file in formato MS Excel, nonché file di testo generati secondo determinate regole, che consentono di ricevere dati da programmi di altri produttori.

Sulla base dei dati iniziali determinati dai set di documenti in entrata, il programma Analisi Finanziaria calcola gli indicatori utilizzati da una specifica metodologia di analisi e, sulla base di essi, genera la reportistica necessaria. Il programma non è strettamente legato a nessun particolare metodo di analisi finanziaria. In esso, i metodi più noti (V. Palia, V. Kovaleva, ecc.) Sono formalizzati in un certo modo e sono aperti al cambiamento da parte dell'utente. Se lo desideri, puoi generalmente creare e applicare la tua metodologia, dopo averla precedentemente descritta utilizzando gli strumenti di sistema.

Gli indicatori calcolati dal programma possono essere riassunti in vari report. La composizione dei report e l'elenco degli indicatori in essi inclusi non sono fissati rigidamente e possono essere configurati arbitrariamente dall'utente. In particolare è possibile un'impostazione che permetta di includere nel report non solo indicatori e coefficienti, ma anche le loro interpretazioni offerte dalla metodologia (la struttura del modulo è mostrata in Fig. 2)

Figura 2.– La struttura del modulo "Analisi Finanziaria" del sistema ERP Galaktika


Riepilogheremo i dati sui programmi considerati in una tabella (vedi tabella n. 1).


Tabella 1. Analisi comparativa dei sistemi di automazione dell'analisi finanziaria

Indice	INEC-AFSP	L'analisi finanziaria
Fonti informative	Reportistica esterna	Segnalazione esterna, altre informazioni possono essere coinvolte
Indicatori analizzati	Redditività dell'attività, solvibilità, stabilità finanziaria e altri	Rapporti di stabilità finanziaria, redditività, solvibilità e altri
Possibilità di modifica personalizzata	+	+
Capacità di tenere conto delle specificità dell'impresa	+	+
autonomia	Autonomo	Modulo integrato
Impronta	Breve riassunto con grafici e testo, Conclusione sull'attuale condizione finanziaria dell'organizzazione, tabelle analitiche	Rapporti vari
Prezzo	da 54 000	da 70 000

1.3 Strumenti di automazione per l'analisi aziendale interna

Strumenti di automazione di questo tipo sono progettati per risolvere i problemi di un'analisi dettagliata delle attività commerciali, di approvvigionamento e di produzione delle imprese. Possono esistere come blocchi funzionali incorporati di contabilità e contabilità operativa e come strumenti software autonomi per la risoluzione di problemi di analisi interna.

Blocchi funzionali integrati di analisi interna dell'attività economica sono disponibili in molti programmi progettati per risolvere problemi contabili e solitamente focalizzati sulla formazione di uno o l'altro insieme di rapporti contenenti informazioni analitiche dettagliate sul fatturato delle merci, sulla redditività delle vendite, ecc. . Analisi computerizzata i dati dettagliati della contabilità quantitativa-somma consentono di prendere decisioni tattiche operative su questioni specifiche dell'attività economica dell'impresa.

Ad esempio, utilizzando il programma 1C: Trade + Warehouse, è possibile generare report analitici che consentono di valutare la redditività di vari tipi e gruppi di merci, la loro attrattiva per varie categorie di clienti, redigere programmi di pagamento, ecc. Utilizzando gli strumenti di configurazione “Produzione + Servizi + Contabilità” del sistema software “1C:Enterprise” è possibile ottenere report che consentono, sulla base di ordini in essere, saldi e consumi di materiale, di valutare il grado di disponibilità delle scorte di produzione in ordine pianificare in anticipo gli acquisti necessari.

Un numero significativo di tali rapporti è disponibile nel sistema Galaktika. Con il loro aiuto è possibile tracciare le dinamiche del movimento delle scorte nel contesto di fornitori, acquirenti e nomenclatura, che consente di identificare i fornitori e gli acquirenti più attivi (passivi), valutare il fatturato delle scorte, la redditività delle vendite di determinati gruppi e tipi di merci e prodotti finiti.

Gli strumenti software autonomi per la risoluzione dei problemi di analisi interna sono formalizzati come separati sistemi software in grado di funzionare sia autonomamente che congiuntamente a qualsiasi sistema di automazione delle attività operative e contabili. Nel primo caso il programma richiede l'inserimento manuale dei dati o il download dei dati da fonti esterne; nel secondo, seleziona automaticamente le informazioni dalla base informativa dei programmi contabili.

Consideriamo le caratteristiche principali degli strumenti software per risolvere problemi di analisi interna sull'esempio di diversi sviluppi.

1. Sistema "BEST-Analisi""Intellect-Service" è progettato per la gestione delle società commerciali e consente di analizzare il fatturato, gli acquisti e i prezzi per diversi periodi di tempo. È un'aggiunta al pacchetto software BEST-4, dal cui database vengono recuperate tutte le informazioni iniziali necessarie sul movimento delle merci.

Il programma consente di risolvere i problemi di analisi della situazione del mercato, identificare modelli di vendita di vari beni, caratteristiche della domanda dei consumatori in diversi periodi di tempo. Sulla base di queste informazioni, il sistema fornisce previsioni di vendita, aiuta a sviluppare un'efficace politica di assortimento e prezzi, determina le direzioni per l'uso razionale delle risorse di manodopera, magazzino e locali commerciali, ottimizzare gli orari di lavoro degli uffici commerciali, i termini ei volumi degli acquisti. Il sistema consente di effettuare analisi statiche e dinamiche del fatturato delle merci, sia per l'impresa nel suo insieme che per le sue divisioni strutturali, nel contesto di gruppi di nomenclatura e singole tipologie di merci. Vengono generati i dati necessari per la gestione dell'inventario: valutazione del fatturato, identificazione delle merci illiquide, calcolo del numero di rotazioni secondo la nomenclatura. I risultati sono presentati in una varietà di rapporti e grafici.

2. Sistema "INEK-ADP" la ditta "Inek" è progettata per un'analisi completa delle attività dell'impresa. Includendo le capacità del sistema INEK-AFSP precedentemente considerato, consente di risolvere una gamma molto più ampia di compiti. Come base iniziale, vengono utilizzati non solo i dati di bilanci e conti profitti e perdite, ma anche informazioni sulla struttura delle entrate (gamma di prodotti, costo, quantità, prezzo), determinazione dei costi, utilizzo dell'utile, entrata e spesa dei fondi. Le principali funzioni del programma:

• analisi del tasso di variazione dei prezzi per i prodotti dell'azienda e
• principali tipi di risorse materiali;
• valutazione dell'efficacia dell'uso di materiali e materie prime e combustibili e risorse energetiche;
• analisi dell'efficienza di produzione e vendita di ogni tipologia di prodotto;
• studio delle dinamiche di modifica della struttura dei costi e dei ricavi, nonché delle dinamiche del movimento di prodotti e risorse nel magazzino; analisi dei flussi di cassa;
• punto di pareggio e calcolo del margine forza finanziaria imprese; analisi fattoriale della dinamica del profitto.

3. Programma "Automazione integrata 1C" Società 1C creata per l'automazione integrata di contabilità, gestione, tasse, commercio, personale, magazzino, contabilità di produzione, calcolo salari e la gestione del personale in azienda

Capacità del sistema nel campo dell'analisi:

Valutazione rapida degli indicatori chiave di performance aziendale (in generale, per linee di business), rapida identificazione di dinamiche negative e punti di crescita - utilizzando indicatori. "L'intera faccenda a colpo d'occhio." Il programma include 42 indicatori di prestazione preconfigurati. È possibile sviluppare i propri indicatori;

Un'ampia gamma di report standard e strumenti avanzati per la creazione di nuovi report per analizzare tutti gli aspetti dell'azienda - utilizzando strumenti potenti e flessibili per la selezione, il riepilogo e il raggruppamento dei dati (senza programmazione). Presentazione di dati sotto forma di grafici e diagrammi;

Analisi piano-fatto delle vendite, della produzione, dei costi di produzione;

Analisi dei fabbisogni di beni, prodotti finiti, materiali;

Analisi costi di produzione, calcolo del costo pianificato ed effettivo;

Analisi e controllo delle transazioni;

Analisi dell'efficacia delle campagne di marketing;

E così via.

• 1.4 Sistemi di automazione per l'analisi dei progetti di investimento

I sistemi di questo tipo sono focalizzati sullo sviluppo di piani a lungo termine per lo sviluppo dell'impresa e sull'analisi dell'efficacia dei progetti di investimento. I prodotti software più potenti di questa classe sono i sistemi "INEK-Investor" della società "INEK" e "Project Expert" della società "Pro-Invest Consulting".

1. Sistema INEK-Investitore della CINE ha lo scopo di valutare il rischio e l'efficacia degli investimenti in imprese impegnate in vari tipi di attività (produzione, servizi, commercio); sviluppare, analizzare e valutare progetti di investimento che soddisfino i requisiti delle istituzioni finanziarie russe e straniere. Il sistema consente:

• calcolare stime integrali della condizione finanziaria degli oggetti di investimento e distribuirle per gruppi di attrattiva degli investimenti;
• condurre un'analisi completa pre-investimento delle attività produttive e finanziarie delle imprese (valutazione della solvibilità, stabilità finanziaria, solvibilità e probabilità di fallimento di un'impresa, analisi della struttura del bilancio, analisi fattoriale dei profitti, valutazione dell'efficienza dell'utilizzo del lavoro , materiali e materie prime e combustibili e risorse energetiche);
• sviluppare un piano finanziario per un progetto di investimento di imprese e organizzazioni di qualsiasi tipo di attività, compresa la pianificazione del volume di produzione e vendita di prodotti, il calcolo dei costi della sua produzione e vendita, la valutazione della necessità di investimenti di investimento e la raccolta di fondi presi in prestito, prendendo in prestito tener conto di specifici contratti di finanziamento con una banca, un ente governativo, un investitore straniero, ecc.;
• generare documenti rappresentativi del progetto di investimento (rendiconto finanziario, tabella dei risultati di redditività, previsioni di bilancio e risultati finanziari secondo gli standard di Russia, Stati Uniti e paesi dell'UE, ecc.);
• valutare il valore reale dell'azienda;
• confronta gli indicatori dei progetti di investimento e scegli il più attraente di essi.

L'analisi può essere effettuata sia per un'impresa che per il suo gruppo.

2. Sistema esperto di progetto di Expert Systems è un sistema professionale per lo sviluppo di business plan. Il suo scopo principale è calcolare le possibili conseguenze dell'attuazione dei piani economici, per determinare il loro fabbisogno di risorse, principalmente finanziarie.

Ad esempio, l'utente determina la struttura pianificata dell'output, determina gli standard di costo per unità di output di ciascuna delle sue tipologie (in valore e/o in natura), i prezzi di vendita dei prodotti e di ciascun tipo di risorsa, le caratteristiche esterne che influenzano la attuazione del progetto - tasso di inflazione, tassi di prestito e tasse, tassi di cambio, ecc. Sulla base di tutte queste informazioni, il programma calcola i principali indicatori economici dell'impresa, che si formano con queste ipotesi.

Gli indicatori ottenuti sono riassunti in moduli di rendicontazione standard: Stato Patrimoniale, Conto Economico, Rendiconto Finanziario e altri. I moduli di segnalazione sono conformi agli standard internazionali generalmente accettati e sono presentati in modo dinamico - per ogni periodo di tempo del progetto. Vengono calcolati gli indicatori standard di analisi finanziaria e valutazione dell'attrattiva degli investimenti del progetto. Sulla base dei risultati ottenuti, viene formato un testo già pronto di un business plan, che può essere stampato, caricato in formato Word o HTML.

Nella sua versione completa, il sistema contiene strumenti per consolidare tutti o un gruppo di progetti di una società (holding) al fine di valutare il fabbisogno complessivo di finanziamento e calcolare indicatori di performance aggregati.

Per valutare la sostenibilità del progetto, l'analisi What-If può essere utilizzata per valutare la sensibilità del progetto in relazione a fattori esterni e interni.

2 Un esempio di un'analisi aziendale completa

Facciamo un'analisi completa dell'impresa JSC "Enterprise" utilizzando il programma "INEK-AFSP", che consente un'analisi economica completa della rendicontazione esterna dell'impresa. Prendiamo i dati per l'analisi per il periodo 2009.

• 2.1 Condizione finanziaria

Analizziamo la situazione patrimoniale dell'Impresa secondo i conti economici del primo trimestre 2009 e del quarto trimestre 2009 (vedi tabella n. 2).

Tabella 2. - Analisi della situazione patrimoniale secondo il Conto Economico

Nome dell'indicatore per il 1° trimestre 2009 per il 4° trimestre 2009 Deviazione Assoluto. % Assoluto. % Assoluto. % 1 2 3 4 5 6 = 4 - 2 Guadagno netto 328 819,30 96,76 337 304,60 97,43 8 485,30 +2,58 Costo dei beni venduti 193 934,92 57,07 204 002,48 58,93 10 067,56 +5,19 Utile lordo 134 884,38 39,69 133 302,12 38,50 -1 582,25 -1,17 Costo totale della merce venduta 193 934,92 57,07 204 002,48 58,93 10 067,56 +5,19 Compreso spese aziendali 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 spese di gestione 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Risultato dell'attività principale 134 884,38 39,69 133 302,12 38,50 -1 582,25 -1,17 Altri proventi 11 000,00 3,24 8 900,03 2,57 -2 099,97 -19,09 Altre spese 7 116,67 2,09 6 987,02 2,02 -129,66 -1,82 Risultato da altre attività 3 883,33 1,14 1 913,01 0,55 -1 970,32 -50,73 Utile (perdita) prima delle imposte 138 767,71 40,84 135 215,14 39,06 -3 552,57 -2,56 imposta sul reddito e pagamenti obbligatori 60 083,08 17,68 49 744,67 14,37 -10 338,4 -17,21 Utile (perdita) netto 78 684,63 23,15 85 470,46 24,69 6 785,83 +8,62 Riferimento: reddito totale 339 819,30 100,00 346 204,63 100,00 6 385,33 0,00




I proventi netti dell'impresa per il periodo analizzato sono aumentati di 8.485,303 migliaia di rubli, ovvero meno del 5%. L'attività principale era redditizia. Il costo dei prodotti venduti dell'impresa è aumentato di 10.067,556 mila rubli. o 5,190%. Di conseguenza, l'efficienza del core business della Società è diminuita, in quanto il tasso di variazione dei ricavi è rimasto indietro rispetto al tasso di variazione del costo del venduto.

Nel 2009, la Società ha conseguito un utile di 135.215.136 migliaia di rubli, inferiore del 2,560% rispetto all'utile all'inizio del periodo, che ammontava a 138.767.706 migliaia di rubli. Le imposte e gli altri pagamenti obbligatori alla fine del periodo ammontano al 36,789% dell'utile prima delle imposte. La presenza nel periodo analizzato dell'utile netto dell'Impresa testimonia l'esistente fonte di ricostituzione del capitale circolante.

Figura 3. - Utile netto dell'impresa per il 2009 (trimestrale)

• 2.2 Struttura patrimoniale

Ecco un'analisi delle attività di OJSC "Enterprise" basata sul bilancio al 01.04.09 e 01.01.10 (vedi tabella n. 3)

Tabella 3. - Analisi della struttura del patrimonio dell'Impresa

Nome dell'indicatore dal 04/01/2009 dal 01.01.2010 Deviazione Assoluto. % Assoluto. % Assoluto. % 1 2 3 4 5 6 = 4 - 2 I. Attività non correnti 1 298 417,00 69,62 1 316 901,20 66,91 18 484,20 +1,42 Beni immateriali 96,00 0,01 96,20 0,00 0,20 +0,21 immobilizzazioni 1 249 933,00 67,02 1 184 158,00 60,17 -65 775,00 -5,26 Investimenti in immobilizzazioni 37 466,00 2,01 41 725,00 2,12 4 259,00 +11,37 Investimenti finanziari a lungo termine 10 922,00 0,59 90 922,00 4,62 80 000,00 +732,47 Altre attività non correnti 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 II. attività correnti 566 501,00 30,38 651 259,80 33,09 84 758,80 +14,96 Azioni 150 068,00 8,05 177 220,00 9,00 27 152,00 +18,09 Compreso scorte di produzione nei magazzini 50 651,00 2,72 77 811,00 3,95 27 160,00 +53,62 costi dei lavori in corso 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 prodotti finiti e merci nei magazzini 99 417,00 5,33 99 409,00 5,05 -8,00 -0,01 merce spedita 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Spese future 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Debitori a lungo termine 43 744,00 2,35 45 186,00 2,30 1 442,00 +3,30 Compreso acquirenti e clienti 43 744,00 2,35 45 186,00 2,30 1 442,00 +3,30 Crediti a breve termine 312 559,00 16,76 367 921,00 18,69 55 362,00 +17,71 Compreso acquirenti e clienti 298 037,00 15,98 353 399,00 17,96 55 362,00 +18,58 sugli anticipi emessi 4 515,00 0,24 4 515,00 0,23 0,00 0 con altri debitori 10 007,00 0,54 10 007,00 0,51 0,00 0 Investimenti finanziari a breve termine 4 436,62 0,24 4 858,69 0,25 422,07 +9,51 Contanti 546,38 0,03 75,31 0,00 -471,07 -86,22 Altre attività correnti 55 147,00 2,96 55 998,80 2,85 851,80 +1,54 Compreso IVA sui beni acquistati 55 147,00 2,96 55 998,80 2,85 851,80 +1,54 TOTALE PATRIMONIO 1 864 918,00 100,00 1 968 161,00 100,00 103 243,00 +5,54




Le attività dell'impresa per il periodo analizzato sono aumentate di 103.243 mila rubli, pari al 5,540%. L'aumento delle attività è dovuto alla crescita delle attività non correnti dell'1,420% (18.484.200 migliaia di rubli) e delle attività correnti del 14,960% (84.758.800 migliaia di rubli). In generale, la crescita del patrimonio della Società è un dato positivo. La parte preponderante della struttura immobiliare era occupata da immobilizzazioni. Il tasso di crescita superiore delle attività correnti indica l'espansione delle attività produttive della Società.

Figura 4. Struttura dell'attivo per il 2009 (trimestrale)

2.2.1. Immobilizzazioni

Le attività non correnti dell'Impresa per il periodo analizzato sono rimaste pressoché invariate, pari a 1.316.901.200 migliaia di rubli pari al 66,91% del bilancio di fine periodo. La parte principale è rappresentata dalle immobilizzazioni (89,920%).

La struttura delle immobilizzazioni per il periodo analizzato è cambiata significativamente. Tendenzialmente diminuiscono le immobilizzazioni (dal 96,270% all'89,920%), crescono le immobilizzazioni, così come gli investimenti finanziari a lungo termine.

2.2.2 Attività correnti

Alla fine del periodo analizzato, la quota dell'attivo circolante ammontava al 30,38% dello stato patrimoniale. Durante il periodo c'è stato un aumento delle attività correnti da 566 50 a 651 259,80 mila rubli. L'incremento è dovuto ad un incremento dei seguenti elementi:

• scorte;
• crediti;
• investimenti finanziari a breve termine;
• altre attività correnti riducendo:
• Soldi.

La crescita del capitale circolante e il rallentamento del loro fatturato indicano una strategia economica irrazionalmente scelta, a seguito della quale viene immobilizzata una parte significativa delle attività correnti, che alla fine può portare a un aumento dei debiti e a un deterioramento della situazione finanziaria di l'impresa.

La struttura dell'attivo circolante per il periodo analizzato è rimasta piuttosto stabile. Nel periodo analizzato, la maggior parte dell'attivo circolante rappresentava i crediti verso clienti (63,43%).

Durante il periodo analizzato, il volume dei crediti è aumentato di 56.804 migliaia di rubli, che rappresenta una variazione negativa e può essere causata da problemi associati al pagamento dei prodotti della Società o alla fornitura attiva di credito al consumo ai clienti. Allo stesso tempo, i proventi della vendita dei prodotti sono cresciuti in misura minore, il che indica un aumento dei mancati pagamenti da parte dei consumatori.

Il punto negativo è l'aumento della durata del turnover dei crediti a breve termine di 14 giorni. rispetto all'inizio del periodo.

Il confronto degli importi dei crediti a breve termine e dei debiti mostra che la Società durante il periodo analizzato aveva un saldo passivo del debito, cioè i debiti superavano i crediti di 361.793 migliaia di rubli. all'inizio e di 342.792 mila rubli. al termine del periodo analizzato. Pertanto, l'Impresa ha finanziato le dilazioni di pagamento dei suoi debitori a scapito dei mancati pagamenti ai creditori (ovvero budget, fondi fuori bilancio, ecc.).

Tornando alla struttura dell'attivo circolante, si segnala che nel periodo analizzato, a fronte di una diminuzione della quota dei crediti a lungo termine, la quota dei crediti a breve termine, investimenti finanziari e liquidità è passata dal 56,050% al 57,250%. Pertanto, possiamo concludere che le attività correnti della Società sono diventate più liquide.

• 2.3 Struttura del passivo

Analizziamo la struttura del passivo (vedi tabella n. 4).

Tabella 4. - Analisi della struttura del passivo dell'Impresa

Nome dell'indicatore dal 04/01/2009 dal 01.01.2010 Deviazione Assoluto. % Assoluto. % Assoluto. % 1 2 3 4 5 6 = 4 - 2 I. Patrimonio netto (effettivo) 978 186,00 52,45 1 230 753,00 62,53 252 567,00 +25,82 Capitale autorizzato (effettivo) 532,00 0,03 532,00 0,03 0,00 0,00 Azioni proprie riacquistate dai soci 14,00 0,00 0,00 0,00 -14,00 -100,00 Capitale aggiuntivo 1 267 882,00 67,99 1 267 882,00 64,42 0,00 0,00 Finanziamento speciale 1 129,00 0,06 1 129,00 0,06 0,00 0,00 Riserve, fondi, utili non distribuiti (effettivi) -291 343,00 -15,62 -38 790,00 -1,97 252 553,00 II. Doveri a lungo termine 144 560,00 7,75 0,00 0,00 -144 560,00 -100 Prestiti a lungo termine 144 560,00 7,75 0,00 0,00 -144 560,00 -100 III. Passività a breve termine 742 172,00 39,80 737 408,00 37,47 -4 764,00 -0,64 Prestiti a breve termine 67 380,00 3,61 26 255,00 1,33 -41 125,00 -61,03 Conti passivi a breve termine 674 352,00 36,16 710 713,00 36,11 36 361,00 +5,39 Compreso a fornitori e appaltatori 360 384,00 19,32 310 386,00 15,77 -49 998,00 -13,87 sulle cambiali da pagare 1 475,00 0,08 1 475,00 0,07 0,00 0,00 al personale dell'organizzazione 25 672,00 1,38 25 672,00 1,30 0,00 0,00 davanti allo Stato fondi fuori bilancio 81 546,00 4,37 81 546,00 4,14 0,00 0,00 prima del bilancio 199 682,00 10,71 202 641,00 10,30 2 959,00 +1,48 sugli anticipi ricevuti 0,00 0,00 83 400,00 4,24 83 400,00 - ad altri creditori 5 593,00 0,30 5 593,00 0,28 0,00 0,00 Debito verso partecipanti (fondatori) 440,00 0,02 440,00 0,02 0,00 0,00 PASSIVO TOTALE 1 864 918,00 100,00 1 968 161,00 100,00 103 243,00 5,54

La principale fonte di formazione del patrimonio dell'Impresa nel periodo analizzato sono i fondi propri, la cui quota in saldo è passata dal 52,450% al 62,530%.

Il capitale proprio per il periodo analizzato è aumentato di 252.567 migliaia di rubli. riducendo il rapporto tra debito e capitale proprio di 0,307. Pertanto, la stabilità finanziaria della Società è aumentata. Si segnala che la crescita delle fonti di finanziamento permanenti e dell'indebitamento a lungo termine è superiore alla crescita delle attività non correnti della Società per il periodo analizzato.

Nel periodo analizzato nella struttura del capitale proprio la quota di capitale aggiuntivo tende a diminuire, la quota di riserve, fondi e utili portati a nuovo tende ad aumentare.

Alla fine del periodo analizzato, l'impresa ha accumulato perdite (secondo il bilancio) per un importo di -38.790 mila rubli. Allo stesso tempo, la quota delle perdite in bilancio è diminuita dal 15,620% all'1,970%.

Nella struttura del capitale preso in prestito, le passività a lungo termine all'inizio del periodo ammontavano a 144.560 mila rubli. (la quota si attestava al 7,7500%) ea fine periodo risultavano assenti.

I prestiti e debiti a lungo termine (passività finanziarie) all'inizio del periodo analizzato ammontavano a 144.560 migliaia di rubli, ed entro la fine del periodo la Società ha rimborsato integralmente il proprio debito verso banche e altri creditori finanziari.

Le passività a breve termine del periodo analizzato sono rimaste pressoché invariate, attestandosi a fine periodo a 737.408 migliaia di rubli. La loro quota nella struttura del capitale di prestito è aumentata dall'83,700% al 100%.

Alla fine del periodo analizzato le passività a breve termine erano rappresentate per il 3,560% da passività finanziarie e per il 96,440% da passività commerciali.

Prestiti e prestiti a breve termine (passività finanziarie) per il periodo analizzato sono diminuiti da 67.380 migliaia di rubli. fino a 26.255 mila rubli. o del 61,030%, che indica un rimborso parziale del debito.

I debiti per il periodo analizzato sono aumentati di 36.361 migliaia di rubli. (da 674.352 a 710.713 mila rubli). La struttura dei conti passivi alla fine del periodo analizzato è dominata dalle passività verso fornitori e appaltatori (310.386 mila rubli), pari al 43,670%. I secondi più grandi sono gli obblighi di bilancio (202.641 mila rubli), pari al 28,510%.

Figura 5. Struttura delle passività della Società

• 2.4 Prestazioni

Riassumiamo gli indicatori di prestazione calcolati dell'impresa in una tabella (vedi tabella n. 5)

Tabella 5.- Indicatori di performance dell'Impresa

Nome degli articoli per il 1° trimestre 2009 per il 4° trimestre 2009 Deviazione Rendimento delle attività basato sull'utile prima delle imposte 0,074 0,069 -0,005 Redditività di tutte le operazioni sull'utile prima delle imposte 0,408 0,391 -0,018 Redditività di tutte le operazioni in termini di utile netto 0,232 0,247 0,015 Redditività degli asset produttivi sulla base dei risultati delle attività core 0,073 0,070 -0,003 Redditività delle vendite (attività principale) 0,410 0,395 -0,015 Ritorno sulle vendite basato sull'utile netto 0,239 0,253 0,014 Rendimento del capitale proprio (effettivo) 0,080 0,072 -0,008 Rendimento delle attività basato sull'utile netto 0,042 0,044 0,002 Giro d'affari 0,182 0,177 -0,005 Turnover degli asset produttivi 0,178 0,178 0,000 Rotazione delle rimanenze e delle altre attività correnti 1,602 1,358 -0,244 Durata della rotazione delle scorte e di altre attività correnti, giorni 56,169 66,254 10,086 Turnover dei crediti a breve termine 1,052 0,896 -0,156 Durata del turnover dei crediti a breve termine, giorni 85,549 100,464 14,915 Fatturato della contabilità fornitori 0,487 0,464 -0,023 Durata del fatturato della contabilità fornitori, giorni 184,695 193,796 9,101 Capitale operativo netto -157 018,000 -110 013,200 47 004,800 -42,977 -27,078 15,899 Capitale circolante netto (al netto del debito di credito) -152 035,000 -105 079,200 46 955,800




Il rendimento del capitale proprio (effettivo) dell'Impresa per tutto il periodo analizzato è stato positivo, ma è diminuito dall'8,040% al 7,200%.

Il rendimento delle attività, che riflette la capacità della Società di generare profitto sulla base degli immobili di cui dispone, è compreso tra il 4,220% e il 4,370%.

Il valore della remunerazione dei beni in termini di utile netto alla fine del periodo analizzato indica un'efficienza d'uso degli immobili piuttosto elevata. Il livello di rendimento delle attività in termini di utile netto pari al 4,370% alla fine del periodo analizzato è assicurato dalla bassa rotazione delle attività, che a fine periodo ammontava a 0,177 di rotazione trimestrale, con un elevato (24,690%) redditività di tutte le operazioni (in termini di utile netto).

In generale, la dinamica della rotazione dei beni, che mostra la velocità con cui si completa l'intero ciclo di produzione e circolazione, e riflette anche il livello attività economica Imprese, è negativo (nel periodo analizzato si registra una diminuzione del valore dell'indicatore da 0,182 a 0,177 fatturato a trimestre).

La redditività degli asset produttivi è rimasta pressoché invariata e si attesta a fine periodo al 7,020%. Tale valore dell'indicatore di redditività è costituito dalla redditività delle vendite (attività prevalente), che alla fine del periodo analizzato è pari al 39,520%, e dal fatturato degli asset produttivi, pari a 0,178 fatturato per trimestre.

La contemporanea diminuzione della redditività delle vendite e del fatturato degli asset produttivi è una "diagnosi" della presenza di problemi legati alla vendita dei prodotti e al lavoro del reparto marketing.

La redditività di tutte le operazioni (in termini di utile prima delle imposte) dell'impresa alla fine del periodo analizzato ammontava al 39,060% ed era inferiore di 0,460 punti rispetto alla redditività delle vendite (attività principale). La Società perde così parte della sua efficienza a discapito di altre attività.

La durata della rotazione delle rimanenze e delle altre attività correnti alla fine del periodo è di 66 giorni, i crediti a breve termine 100 giorni e i debiti 194 giorni. Pertanto, la durata del turnover del capitale circolante industriale netto è di -28 giorni. e -43 giorni. all'inizio del periodo analizzato.

• 2.5 Sostenibilità finanziaria

Riassumiamo gli indicatori calcolati della stabilità finanziaria dell'impresa in una tabella (vedi tabella n. 6)

Tabella 6.- Indicatori di stabilità finanziaria dell'Impresa

Nome dell'indicatore dal 04/01/2009 dal 01.01.2010 Deviazione Rapporto debito/equità (effettivo) 0,906 0,599 -0,307 Livello di capitale (effettivo) 0,524 0,625 0,101 Grado di copertura delle immobilizzazioni con capitale proprio (effettivo) 0,729 0,904 0,175 Rapporto di sicurezza fondi propri -0,565 -0,132 0,433 Rapporto di copertura 0,704 0,822 0,118 Rapporto di copertura intermedio 0,428 0,506 0,078 Rapporto di liquidità rapido 0,007 0,007 0,000 Rapporto di copertura dei flussi di cassa (rapporto Beaver) 0,115 0,143 0,027 Intervallo di autofinanziamento, giorni 167,783 190,947 23,164




L'analisi della stabilità finanziaria dell'Impresa consente di parlare di un significativo margine di sicurezza dovuto all'elevato livello di patrimonio netto (effettivo), che alla fine del periodo analizzato ammontava a 0,625 (con un valore consigliato di almeno 0,600 ). Pertanto, alla fine del periodo analizzato, la Società disponeva di ampie opportunità di attrarre ulteriori fondi presi in prestito senza il rischio di perdita di stabilità finanziaria.

L'equity ratio a fine periodo è pari a -0,132, in peggioramento rispetto al valore normativo stabilito (0,10).

Il rapporto tra capitale proprio e capitale proprio (effettivo) all'inizio del periodo analizzato era 0,906, alla fine del periodo 0,599 (con un valore consigliato inferiore a 0,700).

Il rapporto di copertura dell'indebitamento a breve termine sull'attivo circolante a fine periodo è pari a 0,822, con un valore consigliato compreso tra 1,00 e 2,00. Pertanto, per il periodo analizzato, la Società non è rimasta in grado di rimborsare le passività correnti a scapito di rimanenze, prodotti finiti, cassa, crediti e altre attività correnti.

Il rapporto di Beaver, pari al rapporto tra flussi di cassa in entrata e importo totale il debito, alla fine del periodo analizzato ammontava a 0,143, all'inizio di 0,115. Secondo gli standard internazionali, il valore raccomandato di questo indicatore è compreso tra 0,042 e 0,100 (0,17 - 0,4 annualizzato). Il valore ottenuto dell'indicatore consente di classificare la Società a basso rischio di perdita di solvibilità.

L'intervallo di autofinanziamento dell'impresa alla fine del periodo ammontava a 191 giorni, il che indica un livello elevato delle riserve dell'impresa per finanziare i suoi costi dal capitale circolante. IN pratica internazionaleè considerato normale se questo indicatore supera i 90 giorni.

• 2.6 Valutazione complessiva della condizione finanziaria

Una valutazione completa dell'impresa viene effettuata secondo diversi indicatori (vedi tabella n. 7). In conformità con i valori degli indicatori, l'impresa appartiene a uno dei quattro gruppi secondo il sistema a punti:

1. Il primo gruppo (somma dei punti 21-25)- L'impresa ha un'elevata redditività ed è finanziariamente stabile. La solvibilità della Società non è in dubbio. La qualità della finanziaria e gestione della produzione alto. L'azienda ha ottime possibilità di ulteriore sviluppo.
2. Secondo gruppo (somma punti 11-20)- La solvibilità e la stabilità finanziaria dell'Impresa sono, in generale, a un livello accettabile. La società ha un livello di redditività soddisfacente, anche se alcuni indicatori sono al di sotto dei valori consigliati. Va notato che questa impresa non è sufficientemente resistente alle fluttuazioni domanda di mercato su prodotti (servizi) e altri fattori dell'attività finanziaria ed economica. Lavorare con l'impresa richiede un approccio equilibrato.
3. Terzo gruppo (somma punti 4-10)- La società è finanziariamente instabile, ha una bassa redditività per mantenere la solvibilità a un livello accettabile. Di norma, una tale impresa ha debiti scaduti. Per portare la Società fuori dalla crisi, dovrebbero essere apportati cambiamenti significativi nelle sue attività finanziarie ed economiche. Gli investimenti nell'impresa sono associati a un rischio maggiore.
4. Quarto girone (somma dei punti 0-3)- L'azienda è in una profonda crisi finanziaria. L'importo dei conti da pagare è elevato, non è in grado di saldare i propri obblighi. La stabilità finanziaria dell'impresa è quasi completamente persa. Il valore dell'indicatore return on equity non lascia sperare in un miglioramento. Il grado di crisi dell'Impresa è così profondo che la probabilità di miglioramento della situazione, anche in caso di cambiamento fondamentale delle attività finanziarie ed economiche, è bassa.

Tabella 7. - Calcolo di una valutazione completa della condizione finanziaria dell'impresa

Nome dell'indicatore Gruppi 1 2 3 4 Return on equity (ROE, adeguato all'anno), % > 10,500 5,250 - 10,500 0.001 - 5,249 <= 0 29,230 Livello di patrimonio netto, % >= 70 60 - 69.999 50 - 59.999 < 50 62,530 Rapporto di copertura delle immobilizzazioni per capitale proprio > 1.1 1.0 - 1.1 0.8 - 0.999 < 0.8 0,904 Durata del turnover del debito a breve termine sui pagamenti in contanti, giorni 1 - 60 61 - 90 91 - 180 > 180; = 0 179 La durata del fatturato del capitale circolante industriale netto, giorni 1 - 30 > 30; (-10) - (-1) (-30) - (-11) < -30; = 0 -29 Prezzo di intervallo 5 3 1 0 Somma dei punti 11

I dati sono presentati per competenza al 01.01.2010.

L'impresa appartiene al secondo gruppo di attrattività degli investimenti.

La solvibilità e la stabilità finanziaria dell'Impresa sono, in generale, a un livello accettabile. La società ha un livello di redditività soddisfacente, anche se alcuni indicatori sono al di sotto dei valori consigliati. Va notato che questa impresa non è sufficientemente resistente alle fluttuazioni della domanda di mercato per prodotti (servizi) e altri fattori dell'attività finanziaria ed economica. Lavorare con l'impresa richiede un approccio equilibrato.

Conclusione

Il mercato russo dei prodotti software offre una vasta gamma di programmi e sistemi software per l'analisi operativa dell'impresa, per un'analisi completa della condizione finanziaria dell'impresa al momento attuale e in dinamica, con possibilità di confronto con altre imprese , nonché per l'analisi dei progetti di investimento in fase di attuazione.

In questo documento sono stati considerati i prodotti software più comuni in questo settore, è stata effettuata un'analisi economica completa dell'impresa in base ai dati di rendicontazione (bilancio, conto profitti e perdite) utilizzando una versione demo del prodotto software INEK-AFSP di INEK. Questo programma consente di calcolare la maggior parte degli indicatori utilizzati nell'analisi complessa e fornisce anche un'interpretazione dei risultati. Ma l'ultima parola spetta sempre alla persona che analizza le informazioni ricevute e prende una decisione in base all'analisi.

Elenco della letteratura usata

1. Ordine del Ministero delle finanze della Federazione Russa "Sulle forme di rendiconti contabili delle organizzazioni" del 22 luglio 2003, n. 67n .;
2. Bakanov M.I., Sheremet A.D. Teoria dell'analisi economica: libro di testo / M.I. Bakanov. - 4a ed. - M.: Finanza e statistica, 2005. - 416 p.;
3. Dontsova L.V., Nikiforova N.A. Analisi di bilancio / L.V. Doncov. - M .: Affari e servizi, 2004. - 144 p .;
4. Sistemi informativi in ​​economia: un libro di testo per studenti universitari che studiano nelle specialità "Finanza e credito", "Contabilità, analisi e revisione contabile" e specialità in economia e gestione / Ed. GA Titorenko. - 2a ed., rivista. e aggiuntivi - M.: UNITI-DANA, 2008. - 463 p.;
5. Kovalev V.V. Analisi finanziaria: metodi e procedure / V.V. Kovalev. - M.: Finanza e statistica, 2004. - 560s.;
6. Savitskaya G.V. Analisi dell'attività economica dell'impresa / G.V. Savitskaya. - 4a ed., rivista. e aggiuntivi - Minsk: Nuova conoscenza, 2004. - 688 p.;
7. Chernysheva Yu.G., Kochergin A.L. Analisi economica complessa dell'attività economica / Yu.G. Chernyshev. - Rostov n / D.: Fenice, 2007. - 433 p.;
8. Sistemi informativi automatizzati per l'analisi economica [risorsa elettronica]// Per aiutare gli studenti della PMR. – URL:http://studentpmr.ru/?p=4672 ;
9. Sito ufficiale dell'azienda "Inek" [risorsa elettronica] // URL:http://www.inec.ru/ ;
10. Sito ufficiale dell'azienda Galaktika [risorsa elettronica] // URL:http://www.galaktika.ru/ ;
11. Sito ufficiale dell'azienda "Expert Systems" [risorsa elettronica]// URL:http://www.expert-systems. com ;
12. Il sito ufficiale dell'azienda "Best" [risorsa elettronica]// URL:http://www.bestnet.ru/ ;
13. Sito ufficiale dell'azienda "1C" [risorsa elettronica]// URL:http://www.1c.ru/ .