Kodu » Kontroll » Käibevara käibe ning tootmis- ja kaubandustsükli kestuse analüüs. Varade käive: arvutusvalem

Käibevara käibe ning tootmis- ja kaubandustsükli kestuse analüüs. Varade käive: arvutusvalem

Bilanss on oluline täieliku ja usaldusväärse teabe allikas organisatsiooni finants- ja majandustegevuse kohta. Selle finants- ja majandustegevuse dünaamika kohta järelduse tegemiseks on aga vaja analüüsida varade kasutamise tõhusust ja teha kindlaks organisatsiooni kasumlikkuse tase, kuna need näitajad näitavad ettevõtte efektiivsuse muutust. organisatsioon.

Varade käivet mõjutavad tegurid. Organisatsiooni finantsseisund sõltub otseselt sellest, kui kiiresti varadesse investeeritud vahendid reaalseks rahaks konverteeritakse.

Ringluses olevate rahaliste vahendite kestuse määrab mitmete mitmesuunaliste välis- ja sisemised tegurid. Numbri juurde välised tegurid peaks sisaldama ettevõtte tegevusala (tootmine, tarnimine ja turustamine, vahendaja jne), tööstusharu kuuluvust, ettevõtte suurust. Organisatsiooni varade käibele avaldab määravat mõju riigi majanduslik olukord. Majandussidemete katkemine, inflatsiooniprotsessid toovad kaasa varude kogunemise, mis aeglustab oluliselt rahaliste vahendite käibeprotsessi.

Siseteguriteks on organisatsiooni hinnapoliitika, varade struktuuri kujunemine, varude hindamise meetodite valik.

Varade käive. IN üldine vaade organisatsiooni varade käibemäär määratakse valemi abil

To ob.f \u003d Müügitulu / Varade keskmine väärtus.

käive Käibevara määratakse järgmise valemiga:

To ob.ob.a \u003d Müügitulu / Käibevara keskmine väärtus

Laekumiste suuruse infoallikaks on kasumiaruanne (vorm nr 2).

Varade keskmine bilansijärgne väärtus määratakse valemiga

(Ta + OK) / 2

kus He ja Ok on vastavalt varade väärtus perioodi alguses ja lõpus.

Pärast seda ühe pöörde kestus sisse

päeva: 360 / Cob.ob.a

Anname analüüsitava organisatsiooni varade käibe arvutuse (tabel 2).

Mida suurem on müügimaht, seda efektiivsemalt varasid kasutatakse, seda kiiremini need ümber käivad. Võib öelda, et kõik varad "pöörasid" rakendamise ajal 0,65 korda ja praegused - 1,798 korda.

Kõikide varade käibe kestus oli 554 päeva ja käive 200 päeva.

Tabel 2.

Varade käive, (tuhat rubla)

Indeks	Indikaatori väärtus
Kaupade, toodete, tööde, teenuste müügimaht miinus käibemaks
Varade summa:
a) aasta alguses:
Kogu varade komplekt
Käibevara
b) aasta lõpus:
Kogu varade komplekt
Käibevara
c) keskmise suurusega:
Kogu varade komplekt
Käibevara
Käibe suhe:
Kogu varade komplekt
Käibevara
Käibe kestus, päevad:
Kogu varade komplekt
Käibevara

käive saadaolevad arved. Maksevõime, likviidsuse, puhaskäibekapitali, nõuete ja laoseisu näitajate arvutustes kasutatakse. Sõltuvalt sellest, kui kiiresti need sularahaks muutuvad, sõltub organisatsiooni finantsseisund, maksevõime.

Alates märkimisväärsest erikaal käibevara koosseisus on debitoorsed arved, siis on vajalik selle seisukorra analüüs. Kaupade, tööde ja teenuste arvelduste, laekunud arvete (selles näites puuduvad) nõuete kõrge kasvumäär võib viidata sellele, et organisatsioon kasutab aktiivselt oma toodete tarbijate kaubalaenude strateegiat. Neile laenu andes jagab ta nendega osa oma sissetulekust. Samal ajal on organisatsiooni maksete hilinemise korral sunnitud oma äritegevuse toetamiseks laenu võtma, suurendades sellega oma võlgnevusi.

Nõuete seisu hindamiseks kasutatakse järgmisi näitajaid:

käive

1. saadaolevad arved = Müügitulu / Keskmine saadaolev arve, kus keskmine kus saadaolevad arved = (Deebet, võlg raja alguses + deebet, võlg raja lõpus) / 2
2. Ostjate võlgnevuste periood = 360 / Ostjate võlgnevuste käive
3. Debitoorsete arvete osakaal käibevaras = Debitoorsed arved / Käibevara x 100.
4. Ebatõenäoliselt laekuvate arvete osakaal = kahtlased saadaolevad arved / saadaolevad arved x 100.

Viimane näitaja iseloomustab nõuete "kvaliteeti". Selle kasvutrend viitab likviidsuse vähenemisele.

Arvutame need näitajad meie näite jaoks (tabel 3).

Tabel 2.

Saadaolevate arvete kvaliteet (tuhat rubla)

Nõuete osakaal käibevaras kasvas, mis on omane Vene organisatsioonid praegu. Nõuete käive oli 6,95 korda ehk 52 päeva. Mida kõrgem see näitaja seda kiiremini muutuvad nõuded rahaks. Seda analüüsides on soovitatav seda dünaamikas arvesse võtta.

Organisatsiooni saadaolevate arvete põhjalikumaks analüüsiks on vaja lisaks nõuda selle jaotust, märkides ära andmed iga võlgniku kohta, saadaolevate arvete summad ja selle tagasimaksmise aja. Samas on nõuete hilisema analüüsi peamiseks ülesandeks hinnata selle likviidsust, s.o. hinnang organisatsiooni võlgade tagasimaksmisele.

* kontroll ostjatega ajatatud (tähtaja ületanud) võlgade arvelduste seisu üle;
* ostjate ringi laiendamine, et vähendada kahjusid ühe või mitme suurostja mittemaksmisest;
* kontroll saadaolevate ja võlgnevuste suhte üle (olulise nõuete ülejäägi korral on oht finantsstabiilsus organisatsioonid);
* ennetähtaegse tasumise korral ostjatele allahindluste võimaldamine, mis osaliselt kompenseerib inflatsioonist tulenevad kahjud.

Varude käive. Organisatsiooni sularaha täiendamine sõltub varude käibest. Varude käivet hinnatakse igat tüüpi laoseisu kohta (laovarud, valmistooted, kaubad jne). Kuna varud võetakse arvele nende hankimise (soetamise) soetusmaksumuses, siis varude käibekordaja arvutamiseks ei kasutata müügitulu, vaid müüdud kauba maksumust. Varude käibekiiruse hindamiseks kasutatakse valemit

Varude käibekordaja = Müüdud kauba maksumus / Keskmine laovaru, kus

Keskmine laoseis = 9 per. + Ülejäänud varud rea lõpus) / 2

Varude säilivusaeg määratakse valemiga

Varude säilivusaeg = 360 / Varude käive.

Vaadeldavas näites moodustasid reservid aasta alguses 32 380 tuhat rubla ja lõpus 45 840 tuhat rubla. Müüdud toodete maksumus on 94 640 tuhat rubla. (82 360 tuhat rubla + 12 280 tuhat rubla - f. nr 2) Järelikult oli laoartiklite käive 2,42 korda, laoseisude säilivusaeg ca 149 päeva. Selline analüüs tuleb läbi viia dünaamikas.

Toodete tavapäraseks tootmiseks ja turustamiseks peavad varud olema optimaalsed. Väiksemate, kuid teisaldatavamate varude olemasolu tähendab, et laos on väiksem kogus organisatsiooni sularaha. Varude kogunemine annab tunnistust toodete tootmise ja müügiga tegeleva organisatsiooni aktiivsuse langusest.

Käibe suhe käibekapitali ja nende käibe kestus.

K ob.oa \u003d Müügitulu / OA vrd. (2.15)

To ob.oa2010= 35507/1137.5=31.21

To ob.oa2011=78025/2023.5=38.55

To ob.oa2012=147010/7454.5=19.72

Analüüsitud perioodide käive jätkas stabiilset langust vastavalt 2,196, 0,77 ja 1,87 käibe võrra, mis on negatiivne trend ja viitab nii tootmise, müügimahu langusele, ressursikasutuse efektiivsuse langusele, tootmise üldisele tasuvusele kui ka ebastabiilsuse suurenemine rahaline seisukord ettevõtetele. Lisaks kahanes käive nii käibevara kasvu kui ka tulude vähenemise tõttu.

Käibe kestus on käibeindikaatori jaotus ja näitab, mitu päeva käib käibevara täistsüklit läbi. Seda väljendatakse päevades ja arvutatakse järgmiselt:

Boa \u003d T / K vol.oa \u003d T * OA vrd. / Müügitulu (2,16)

Boa2010=365/31,21=11,69

Boa2011=365/38,55=9,46

Boa2012=365/19,72=18,51

Kui 2008. aastal jäi ühe käibe periood tunduvalt alla kuu, siis 2009. aastal on see ligi pool kuud.

Käibe aeglustumisega kaasneb käibekapitali täiendav ligitõmbamine teenuste tootmisele ehk ülekulu.

Käibe aeglustumisest tingitud käibekapitali täiendav ligitõmbamine arvutatakse järgmiselt:

Оact \u003d (Boa 1 - Boa 0) * Vyr.r 1 / T 1 (2.17)

Okt2011 \u003d (9,46–11,69) * (78025 / 365) \u003d -2,23 * 213,76 \u003d -476,7

Okt 2012 \u003d (18.51–9.46) * (147010 / 365) = 9.05 * 402.76 \u003d 3645.1

2012. aastal kasvas käibevara täiendav ligitõmbamine 3645,1 tuhande rublani, mis viitab ettevõtte majandustegevuse ratsionaalsuse halvenemisele ja tootmise kasumlikkuse veelgi suuremale langusele.

Varude käibekordaja.

Varude käibekiirus (K vol. Zap.) on üks olulisemaid käibekapitali kogukäivet mõjutavaid tegureid.

Varude käibeperiood (Vzap. c / c) on keskmine ajavahemik, mis kulub tooraine muutmiseks valmistoodeteks ja sellele järgnevaks müügiks.

K umbes. rakendus. = Müüdud kauba maksumus / Zap. vrd. (2.18)

K umbes. zap.2010=32165/1248=25,77

K umbes. zap.2011=68571/2062=33,25

K umbes. rekord 2012=11187/119908=0,09

2011. aastal kasvas varude käive 7,48 käibe võrra (25,77-lt 33,25-le) - isegi rohkem kui käibevarade kogukäive, mis viitab tootmistempode kasvule, varude efektiivsele kasutamisele ning ebaratsionaalsele majanduspoliitikale materjalide ostmise ja turunduse vallas. valmistoodetest.

2012. aastal vähenes oluliselt varude käibe aeglustumise tempo. Käive aeglustus 33,16 käibe võrra ja moodustas 0,09 käivet aastas. Kolme analüüsitud perioodi jooksul on varude käive aeglustunud, mistõttu tuleb ettevõttel oma turundus- ja müügipoliitika, ning vältida suurte materjalide ja valmistoodete laovarude kogunemist ladudesse.

zap. c/c = T * Rec. vrd. / Müüdud kauba maksumus (2,19)

zap. c/c2010=365*(1248/32165)=14,16

zap. c/c2011=365*(2062/68571)=10,97

zap. c/c2012=365*(119908/11187)=3912,2

Varude käibe vähenemisega pikeneb vastavalt ka ühe käibe periood. Mis ei ole positiivne muutus ja viitab sellele, et ettevõte kasutab ressursse ebaratsionaalselt. Käibevara on koondunud kõige vähem likviidsele kujule ja see toob kaasa nende käibe aeglustumise ja saamata jäänud kasumi.

Debitoorsete arvete käibe suhtarvud ja Raha.

Nõuete tagasimaksmise periood on analüüsitava perioodi kestuse suhe nõuete käibekordajasse ja arvutatakse:

Vdz \u003d T * DZ. vrd. / Müügitulu (2.20)

Vdz2010=365*(468/35507)=4,81

Vdz2011=365*(917/78025)=4,28

Vdz2012=365*(1513/147010)=3,75

2011. aastal nõuete tagasimaksmise periood lühenes, mistõttu käive kasvas. See viitab ettevõtte pakutava kommertskrediidi vähenemisele, ümbersuunatud raha ringlusse naasmisele ja mis kõige tähtsam - müüdud toodete eest tasumise protsessi kiirenemisele. 2012. aastal vähendati käibeperioodi pea terve päeva võrra.

Sularaha käibeperiood näeb välja selline:

Vds = T * DS. vrd. / Müügitulu (2.21)

Vds2010=365*(4/35507)=0,04

Vds2011=365*(202/78025)=0,9

Vds2012=365*(810/147010)=2,01

2008. aasta sularahakäibe periood veidi kasvas (0,04-lt 0,9-le käibele), mis viitab nende kasutamise efektiivsuse vähenemisele, käibekapitali likviidsuse ja selle käibe mõningasele vähenemisele ning viitab ka rahaliste vahendite käibelt kõrvaldamisele. .

2012. aastal kasvas sularaha käibeperiood vastavalt 1,11, mida võib pidada positiivseks muutuseks ja sularaha kasutamise efektiivsuse tõusuks, kuid nende osatähtsus käibevaras on liiga väike (alla 1%), et seda pidada oluliseks. Käibenäitajate analüüs on toodud tabelis 2.12.

Tabel 2.12. Livadia OÜ 2010-2012 käibenäitajate analüüs

To ob.oa (obr. arv aastas)	Vau (päevad)	Okt (tuhat rubla)	K umbes. rakendus.

Käibekapitali tasuvuse suurendamiseks peab ettevõte kasutama käibekapitali efektiivsemalt ning muutma käibe suurust ja struktuuri, kasutama progressiivseid toodete müügimeetodeid.

Seega sisse aruandlusperiood oluliselt suurenenud tulu Livadia LLC põhitegevusest: 2011. aastal ulatus tulu 78 025 tuhande rublani, 2012. aastal - 147 010 (kasvutempo 188,41%), mis viitab ettevõtte tootmisvõimsuse suurenemisele.

Sellest tulenevalt kasvasid ka tootmiskulud: 1961 tuhat rubla. aastal 2011 ja 7124 - 2012. aastal (kasv 363,28%, mis on suurem kui tulude kasvutempo). Ettevõtte muud tulud on ebaolulised.

Organisatsiooni kasum oli aruandeperioodil 4364,32 tuhat rubla, mis on 3179,66 tuhat rubla. 2011. aasta kasumist suurem (kasvutempo 368,41%).

Töötajate arv 2011. aastal on 47 inimest, 2012. aastal suurenes see 2 inimese võrra. ja moodustas 49 inimest.

Keskmine kuupalk tõusis 116,13% (9687-lt 11250 rublale kuus).

Livadia LLC-s kasvas 2011. aastal immateriaalne põhivara 1 tuhande rubla võrra, käibevara 23 tuhande rubla võrra. samas oli kasv tingitud varude suurenemisest 18 tuhande rubla võrra, lühiajalistest finantsinvesteeringutest 7 tuhande rubla võrra. sularaha 2 tuhande rubla eest.

Need andmed iseloomustavad positiivselt ettevõtte tegevust.

OÜ Livadia omakapital kasvas 103,6%, selle põhjuseks oli jaotamata kasumi kasv. Pikaajaliste kohustuste summa vähenes 2 tuhande rubla võrra. võlgnevused suurenesid 21 tuhande rubla võrra, kasvu põhjuseks oli võlgade suurenemine tarnijatele ja töövõtjatele 11 tuhande rubla võrra, organisatsiooni töötajatele 5 tuhande rubla võrra, maksude ja tasude võlg 9 tuhande rubla võrra.

Moskva Riiklik Ülikool Teenindus

Kursuse töö

Teema:

"Majandusanalüüs"

Teema:

"Käibevara käibe analüüs".

Valmis: üliõpilane

FVK rühmad 3.1.- T

Tšernenko A.A.

Õpetaja:

Filimonova N.N.

Moskva, 2002

Sissejuhatus. 2

1. 1. Käibekapitali klassifikatsioon. 4

2. Käibevara koosseisu analüüs. 6

2.1. Rahavoogude analüüs. 9

2.2. Nõuete analüüs. 10

2.3. Varude analüüs. 13

3. Käibekapitali käibe analüüs. 21

3.1. Üldhinnang ettevõtte varade käibele. 21

3.2. Käibekapitali normi arvutamine. 25

3.3. Käibekapitali kasutamise efektiivsuse analüüs. 27

4. Intek Service LLC käibekapitali käibe analüüs. 29

Järeldus 35

Sissejuhatus.

Majanduse parandamiseks finantstegevus süstemaatiline majandusanalüüs on hädavajalik.

Analüüsi põhiülesanne on tootmisvarude väljaselgitamine ja kasutamine. Moodustamine turumajandus põhjustab analüüsi arengut mikrotasandil ehk siis üksiku ettevõtte või selle allüksuse tasandil. Kuna need rohujuuretasandi sidemed mis tahes omandivormi all moodustavad turumajanduse aluse.

Mida analüüs uurib? - majandusprotsessid mis toimub riigis ja ettevõttes, majanduslik efektiivsus, kulud, lõpptulemused ettevõtlik tegevus.

Ettevõtte majandustegevus koosneb järgmistest protsessidest:

tarvikud,

tootmine,

rakendamine ja turundus.

Esimeses etapis omandab ettevõte vajaliku põhivara, tootmisvarud.

Teisel juhul läheb osa varude kujul olevatest vahenditest tootmisse ja osa kasutatakse:

töötajatele palka maksma,

maksude maksmine,

sotsiaalkindlustusmaksed

muud kulud.

See etapp lõpeb valmistoodete vabastamisega.

Kolmandas etapis müüakse tooteid ja ettevõte saab raha ja reeglina ettevõttest saadud kasumi võrra rohkem kui esialgne summa.

objektiks majandusanalüüs on: kõik majandusprotsesside aspektid, mida ei käsitleta üksteisest eraldiseisvana, vaid üksteisega koostoimes. Samal ajal ilmnevad põhjuslikud seosed majandusprotsesside üksikute aspektide vahel ja ilmnevad tegurid, mis määravad nende protsesside tulemusi.

Majandusanalüüsi olemus seisneb selles, et see on eriline juhtimistegevused mis tahes juhtimisfunktsiooni lahutamatu osa, kuna juhtimisprotsess koosneb kolmest etapist:

Vajaliku teabe valik ja töötlemine.

Selle teabe analüüs.

Juhtimisotsuse tegemine.

Seega on analüüs vahelüli info kogumise ja otsuse tegemise vahel.

Selle kursusetöö põhieesmärk on määrata käibekapitali klassifikatsioon, määrata käibekapitali koostis, anda koondhinnang käibekapitali käibele, arvutada käibekapitali normid, analüüsida käibekapitali kasutamise efektiivsust, käibekapitali kasutamise efektiivsust. kasutades Intek Service LLC näidet.

1. Käibekapitali klassifikatsioon.

Organisatsiooni põhikäibekapital kulub täielikult ära igas tootmisprotsessis, kandes selle väärtuse täielikult üle lõpetatud toode ja muuta nende loomulikku vormi.

Voolu klassifikatsioon tootmisvarad:

1. Käibekapital varudes:

a) toorained, algmaterjalid;

b) ostetud pooltooted;

c) abimaterjalid;

d) kütus;

e) mahutid ja pakkematerjalid;

e) varuosad praegune remont;

g) väheväärtuslikud ja kiiresti kuluvad kodutehnika ja tööriistad.

2. Käibekapital tootmisprotsessis:

a) pooleliolev töö;

b) uute toodete väljatöötamise kulud;

c) omatoodangu pooltooted.

Toored materjalid- see on tööobjekt, mille kaevandamiseks või tootmiseks tööjõudu kulutati. Tooraineks on näiteks: maak, puuvill.

materjalid- need on tööobjektid, mis on juba tööstuslikult töödeldud, näiteks valtsmetall. Tooted on valmistatud põhimaterjalidest, mis moodustavad selle peamise materjali sisu.

Pooltooted- töötooted, mis on läbinud ühe või mitu tootmisetappi, kuid vajavad edasist töötlemist või kokkupanemist.

Konteinerid ja pakkematerjalid- esindama kõiki pakendeid ja nende valmistamiseks vajalikke materjale.

Lõpetamata tootmine- need on tööobjektid, mida töödeldakse või mis ootavad edasist töötlemist ja mis ei ole veel saanud valmistoote osaks.

Erinevate ühenduste (ettevõtete) käibekapitali koosseis, struktuur ja maksumus on erinevad, kuna need sõltuvad toodete olemusest ja mahust, kestusest tootmistsükkel, tootmise mehhaniseerimise ja automatiseerimise aste.

Ühing (ettevõte) mitte ainult ei tooda tooteid, vaid ka müüb neid, seetõttu on tal lisaks ringlevale tootmisvarale ka käibefondid. TO ringlusfondid sisaldama ettevõtte laos olevaid valmistooteid, sularaha kassas ja arvelduskontol Riigipangas, samuti ootel makseid saadetud toodete eest.

Ringluses olevate tootmisvarade ja ringlusfondide hulk rahalised tingimused on ühingu (ettevõtte) käibevara.

Kogu ettevõtte vara võib jagada järgmisteks osadeks:

1. Immobiliseeritud varad (1 bilansi jagu)

2. Liikuvad varad (bilansi jagu 2), mille hulka kuuluvad varud, sularaha, nõuded jne.

Jätkusuutlikkus finantsseisundit ettevõtted sõltuvad suuresti investeeringute teostatavusest ja õigsusest finantsilised vahendid varadesse. Majandusvarade struktuur sõltub suuresti ettevõtte tegevuse liigist.

Käibevara koosseisu analüüs.

Bilansi jaos 2 "Käibevara" on ühendatud erinevad kirjed, mis sisaldavad käibevara (käibevara).

Käibevara hulka kuuluvad:

Varud (sh tooraine, materjalid, IBE, valmistooted, saadetud kaubad jne).

Ostetud varade käibemaks.

Lühiajalised ja pikaajalised võlad.

Lühiajalised finantsinvesteeringud.

Sularaha (sh sularaha, arvelduskonto, välisvaluutakonto jne)

Muu käibevara.

Süvaanalüüsi eesmärgil on soovitav grupeerida kõik käibevarad riskikategooriatesse. Näiteks on tõenäolisem, et nõudeid on lihtsam müüa (konverteerida rahaks) kui lõpetamata toodangut või edasilükkunud kulusid. Sel juhul tuleks arvesse võtta teatud tüüpi käibekapitali ulatust. Varad, mida saab kasutada ainult kindlal eesmärgil, on riskantsemad (väiksema tõenäosusega realiseerida) kui mitmeotstarbelised varad. Mida rohkem raha investeeritakse varadesse, mis kuuluvad kõrge nõude kategooriasse, seda madalam on ettevõtte likviidsus.

Riskiaste	Käibevarade rühm
Minimaalne	Sularahasugulus, kergesti turustatavad lühiajalised väärtpaberid
	Normaalse finantsseisundiga ettevõtete nõuded + varud (välja arvatud aegunud) + nõudlusega masstarbimisega valmistooted
	Tööstus- ja tehnikatooted, pooleliolev toodang, tulevaste perioodide kulud
	Nõuded raskes finantsolukorras ettevõtetele, kasutusest väljas olevad valmistoodangu varud, aegunud varud, mittelikviidsed varad

Eeltoodud analüüsi väljatöötamisel on soovitav hinnata raskesti müüdavate varade ja varade koguväärtuse suhte ning raskesti müüdavate ja kergesti müüdavate varade suundumust.

Nende suhtarvude tõustrend viitab likviidsuse vähenemisele.

Sellise analüüsi tegemisel tuleb meeles pidada, et käibekapitali liigitus raskesti müüdavaks ja kergesti müüdavaks ei saa olla konstantne, vaid muutub koos konkreetsete majandustingimuste muutumisega.

Näiteks pakkumise ebastabiilsuse ja rubla jätkuva odavnemise tingimustes võivad ettevõtted olla huvitatud investeerimisest varudesse ja muudesse varudesse, mille turuhinnad pidevalt kasvavad, mis annab põhjust liigitada selle grupi varad alla. lihtne müüa.

Nii märkimisväärsel hulgal raskesti müüdavatel varadel on ettevõtte bilansis ka tõsisemad negatiivsed tagajärjed. See nn surnud kapital aeglustab rahaliste vahendite käivet ettevõttes ja sellest tulenevalt vähendab selle tegevuse efektiivsust. Sageli määrab meie ettevõtetes kasumlikkuse näitajate väärtuste languse suuresti raskesti müüdavate varade olemasolu ja osakaalu kasv.

Lõpuks moonutavad käibekapitali eraldi elementidena kajastatud raskesti müüdavad varad tegelikku pilti ettevõtte likviidsusest, eksitades selle juhtkonda ja äripartnereid.

Olukorda raskendab asjaolu, et paljudes meie ettevõtetes on kontroll varude ohutuse üle oluliselt nõrgenenud.

Sageli ametlikult läbi viidud inventuur ei võimalda ettevõtte juhil ja tema raamatupidamisosakonnal koostada objektiivset pilti materiaalsete varade olemasolust ja ohutusest.

Kui raskesti müüdavad varad moodustavad olulise osa käibekapitalist, peaksid ettevõtte juhtkond ja selle pearaamatupidaja võtma kiireloomulisi meetmeid ettevõtte finantsseisundi stabiliseerimiseks.

Need meetmed peaksid olema:

vara seisukord, et tuvastada "madala" kvaliteediga vara (kulunud seadmed, vananenud materjalivarud;

nõuded, ebareaalne sisse nõuda) ja ettevõtte vara tegeliku väärtuse selgitamine;

ostjatega arveldamise korralduse parandamine (inflatsiooni tingimustes, nagu tavaliselt, on kasulikum müüa tooteid kiiremini ja odavamalt kui oodata rohkem soodsad tingimused selle rakendamine);

ülemääraste laovarude vähenemine ja selle tulemusena raha väljavoolu vähenemine.

Ettevõtte stabiilse toimimise jaoks on eriti oluline rahavoo kiirus. Ettevõtte rahalise heaolu üks peamisi tingimusi on raha sissevool jooksvate kohustuste katteks.

Sellise minimaalse nõutava sularahareservi puudumine viitab tema tõsistele rahalistele raskustele.

Ülemäärased sularahasummad näitavad, et ettevõte kannab tegelikult kahju, mis on seotud esiteks inflatsiooni ja raha odavnemisega ning teiseks kasumliku paigutuse ja lisatulu kaotatud võimalusega.

Sellega seoses on vaja hinnata ettevõtte sularahahalduse ratsionaalsust.

Selle analüüsi tegemiseks on erinevaid viise.

Eelkõige on finantsraskuste esinemise omamoodi baromeetriks kalduvus vähendada sularaha osakaalu ettevõtte käibevara koostises koos selle lühiajaliste kohustuste suurenemisega. Seetõttu võib sularaha ja kiireloomulisemate kohustuste suhte (mille tähtaeg lõpeb jooksval kuul) igakuine analüüs anda üsna kõneka pildi sularaha üleküllusest (puudusest) ettevõttes.

Teine võimalus sularaha piisavust hinnata on sularaha käibekordaja määramine.

Sel eesmärgil kasutatakse valemit:

Keskmiste sularahajääkide arvutamiseks kasutatakse raamatupidamise siseandmeid.

Ettevõtte tegeliku rahavoo väljaselgitamiseks, raha laekumise ja kulutamise sünkroonsuse hindamiseks ning laekunud summade sidumiseks finantstulemus rahaliste vahendite seisuga ettevõttes on vaja kindlaks teha ja analüüsida kõiki raha laekumise (sissevoolu) ja nende käsutamise (väljavoolu) suundi.

Märkimisväärne osa nõuetest käibevara koosseisus määrab nende erilise koha käibekapitali käibe hindamisel. Kõige üldisemal kujul saab aasta nõuete mahu muutusi iseloomustada bilansiandmetega.

Eesmärkidel sisemine analüüs Kaasata tuleks analüütilist raamatupidamisteavet: andmed tellimuste päevikutest või raamatupidamisandmed ostjate ja klientidega, tarnijatega väljastatud ettemaksete eest, vastutavate isikute ja teiste võlgnikega arvelduste kohta.

Analüüsi tulemuste kokkuvõtmiseks koostatakse koondtabel, milles nõuded on klassifitseeritud moodustamise tähtaegade järgi.

Lühiajalise võla analüüs viiakse läbi tarnijatega arvelduste, saadud pangalaenude, arvelduste teiste võlausaldajatega analüütilise arvestuse andmete alusel.

(ajakirjad-tellimused nr 4, 6, 8, 10, väljavõtted jne).

Analüüsi käigus tehakse valik kohustustest, mille tähtajad, mille tagasimaksed toimuvad aruandeperioodil, samuti edasilükatud ja tähtaja ületanud kohustused.

Debitoorsete arvete käibe hindamiseks kasutatakse järgmist näitajate rühma.

Debitoorsete arvete käive.

Tuleb meeles pidada, et mida pikem on võlgnevuste viivitamise periood, seda suurem on mittemaksmise risk.

Nõuete osakaal käibevara kogumahust.

mis võimaldab teil hallata saadaolevaid arveid:

Jälgida ajatatud (tähtaja ületanud) võlgnevuste ostjatega arvelduste seisu;

Sihtige võimalikult palju ostjaid, et vähendada riski, et üks või mitu suurostjat ei maksa;

Jälgige debitoorsete ja võlgnevuste suhet: saadaolevate arvete märkimisväärne ülejääk ohustab ettevõtte finantsstabiilsust ja tingib vajaduse kaasata täiendavaid (tavaliselt kulukaid) finantseerimisallikaid;

Kasutage ennetähtaegseks maksmiseks allahindluste andmise meetodit.

Varude hindamine viiakse läbi iga nende liigi (varud, valmistooted, kaubad jne) kohta.

Varude käive iseloomustab materiaalsete varade liikumise ja nende täiendamise kiirust. Mida kiirem on aktsiatesse paigutatud kapitali käive, seda vähem on kapitali vaja antud mahus äritehingute tegemiseks.

Varude käive on tööstusharude lõikes väga erinev. Pika tootmistsükliga tööstusharudes nõuab varude hoidmine rohkem kapitali.

Sama tegevusala ettevõtete varude käibe ajastus iseloomustab reeglina seda, kui edukalt nad kapitali kasutavad. Nagu varem selgus, on varude kogunemine seotud väga olulise täiendava raha väljavooluga, mistõttu on vaja hinnata materiaalsete varade säilitusaja lühendamise võimalust ja otstarbekust. Raha ostujõu langus sunnib ettevõtteid investeerima ajutiselt vabu vahendeid materjalivarudesse. Lisaks on varude kogumine sageli sunnitud meede, et vähendada tarnimata jätmise (alatarnetamise) riski, mis on vajalik tooraine ja materjalide tarnimiseks. tootmisprotsess ettevõtetele.

Sellega seoses märgime, et ühele peamisele tarnijale keskenduv ettevõte on haavatavamas olukorras kui ettevõtted, kes rajavad oma tegevuse mitme tarnijaga sõlmitud lepingutele.

Samal ajal tuleb meeles pidada, et varude varude kogumise poliitika toob paratamatult kaasa täiendava raha väljavoolu järgmistel põhjustel:

varude valdamisega seoses tekkivate kulude suurenemine (hoidlate rent ja nende hooldus, kulud varude liikumisele, varakindlustus jms);

kulude suurenemine, mis on seotud kahjude tekkimise riskiga vananemisest ja kahjustumisest, samuti vargustest ja inventari kontrollimatust kasutamisest; on hästi teada: mida suurem on vara maht ja hoiuperiood, seda nõrgem (raskem) on kontroll selle ohutuse üle;

tasutud maksude tõus.

Inflatsiooni tingimustes on kasutatud varude tegelik maksumus (nende kuludesse mahakandmise summa) oluliselt madalam nende hetke turuväärtusest.

Selle tulemusena osutub kasumi summa "paisutuks", kuid sellest lähtuvalt arvutatakse tasumisele kuuluv maks.

Käibemaksuga on pilt sarnane.

Asjaolu, et kinnisvaramaksu väärtus reservide mahu suurenemisega tõuseb, ilmselt ei vaja selgitust; rahaliste vahendite kõrvalejuhtimine ringlusest, nende "surm".

Ülemäärased reservid peatavad kapitali liikumise, rikuvad tegevuse finantsstabiilsust, sundides ettevõtte juhtkonda kiiresti otsima jooksvaks tegevuseks vajalikke vahendeid (tavaliselt kulukas). Seetõttu ei nimetata liigseid varude varusid ilma põhjuseta "äri surnuaiaks".

Need ja muud varude kogumispoliitika negatiivsed mõjud korvavad sageli täielikult varasemate ostude säästmise positiivsed mõjud.

Varude moodustamise ja ladustamise kuludega seotud märkimisväärne raha väljavool tekitab vajalik otsing viise nende vähendamiseks.

Samas ei räägi me loomulikult laoartiklite varude loomise ja hoidmise kulude vähendamisest miinimumini.

Selline lahendus osutuks suure tõenäosusega ebaefektiivseks ja tooks kaasa teistsuguse kahju suurenemise (näiteks laoartiklite kahjustuste ja kontrollimatu kasutamise tõttu).

Väljakutse on leida "kuldne kesktee" liiga suurte varude vahel, mis võivad põhjustada rahalisi raskusi (rahapuudus), ja liiga väikeste, tootmise stabiilsusele ohtlike varude vahel.

Sellist ülesannet ei saa lahendada reservide spontaanse moodustamise tingimustes, vajalik on väljakujunenud reservide seisundi kontrolli ja analüüsi süsteem.

Varude juhtimise teoorias ja praktikas eristatakse järgmisi mitterahuldava ressursikontrollisüsteemi peamisi märke:

varude ladustamisaja pideva pikenemise suundumus;

varude pidev kasv, ületades märgatavalt müüdud toodete mahu kasvu dünaamikat;

seadmete sagedased seisakud materjalide puudumise tõttu;

hoiuruumi puudumine;

kiireloomuliste tellimuste perioodiline keeldumine varude puudumise (puudumise) tõttu;

suured mahakandmised vananenud (aegunud), aeglaselt liikuvate varude olemasolu tõttu;

Olulised summad varude mahakandmist nende riknemise ja varguse tõttu.

Varude seisundi kontrolli ja analüüsi peamised eesmärgid:

Püstitatud eesmärkide saavutamine hõlmab järgneva raamatupidamis- ja analüütilise töö teostamist.

Reservide struktuuri ratsionaalsuse hindamine, mis võimaldab tuvastada ressursse, mille maht on selgelt ülemäärane, ja ressursse, mille hankimist on vaja kiirendada.

See väldib tarbetuid kapitaliinvesteeringuid materjalidesse, mis vähenevad või mida ei ole võimalik tuvastada. Varude struktuuri ratsionaalsuse hindamisel on sama oluline määrata kindlaks riknenud ja aeglaselt liikuvate materjalide maht ja koostis. See tagab, et varud hoitakse kõige likviidsemas olekus ja et varude arvele võetud vahendid vähenevad.

Materiaalsete varade ostmise aja ja mahu määramine. See on üks olulisemaid ja raskemaid kaasaegsed tingimused toimiv Venemaa ettevõtted varude seisu analüüsi probleemid.

Hoolimata iga konkreetse ettevõtte kohta tehtud otsuste ebaselgusest, on ostude mahu määramisel üldine lähenemisviis, mis võimaldab arvestada:

keskmine materjalide tarbimise maht tootmis- ja kaubandustsükli jooksul (määratakse tavaliselt möödunud perioodide materiaalsete ressursside tarbimise analüüsi tulemuste ja kavandatud müügi tingimustes toodangu mahu põhjal);

täiendav ressursside kogus (turvavaru) ettenägematute materjalide kulu hüvitamiseks (näiteks kiirtellimuse korral) või vajalike varude moodustamiseks vajaliku perioodi pikendamiseks.

Materiaalsete varade varude valikuline reguleerimine, mis viitab sellele, et tähelepanu tuleks pöörata kallitele materjalidele või materjalidele, millel on kõrge tarbijaväärtus. atraktsioon.

Välispraktikas on laialt levinud nn ABC-meetod, mille meetodeid saab rakendada ka Venemaa ettevõtetes.

peamine idee ABC meetod- hindama igat tüüpi materjale nende väärtuse järgi. See viitab materjali kasutusastmele konkreetsel perioodil; selle materjali varude täiendamiseks kuluv aeg ja kulud (kaod), mis on seotud selle puudumisega laos; asendamise võimalus, samuti asendamisest tulenevad kahjud.

Nende materiaalsete ressursside väike osa laos hoitavate materiaalsete varade kogumahust määrab varude moodustamise ajal peamise raha väljavoolu.

Selliseid materjale käsitletakse A-rühma ressurssidena.

B-rühma materjalid on teisejärgulised; need on odavamad kui A-rühma materjalid, kuid ületavad neid esemete arvult.

Rühma C materjale peetakse suhteliselt ebaolulisteks – need on kõige odavamad ja kõige arvukamad materiaalsed väärtused.

Nende soetamisega ja hooldamisega kaasneb ebaoluline (võrreldes kogusumma) raha väljavool.

Tavaliselt on selliste varude hoidmise kulud väiksemad kui tellitud partiide, kindlustus- (reserv)varude ja laojääkide range kontrolli säilitamise kulud.

Materiaalsed ressursid jaotatakse loetletud rühmadesse sõltuvalt tootmistingimustest.

Peamine punkt on see, et A-rühma materjale kontrollitakse kõige hoolikamalt.

Erilist tähelepanu pööratakse:

nende vajaduse arvutamine;

varude moodustamise ja kasutamise ajastamine;

kindlustusvarude väärtuse põhjendamine, inventuur.

Varude põhigruppide käibe näitajate arvutamine ja nende võrdlemine möödunud perioodide sarnaste näitajatega, et teha kindlaks varude saadavuse vastavus ettevõtte hetkevajadustele.

Selleks arvutage erinevatel alamkontodel ("Tooraine", "Ostetud pooltooted ja komponendid, konstruktsioonid ja osad", "Kütus", "Konteinerid ja pakkematerjalid", "Varuosad" arveldatud materjalide käive. " jne) ja seejärel kogu materjalikäive, määrates kaalutud keskmise.

Kuna varud võetakse arvele nende hankimise (soetamise) soetusmaksumuses, siis varude käibekordaja arvutamiseks ei kasutata müügitulu, vaid müüdud kauba maksumust.

Varude käibekiiruse hindamiseks kasutatakse järgmist valemit:

Käibekapitali käibe analüüs.

Ettevõtte finantsseisund sõltub otseselt sellest, kui kiiresti varadesse investeeritud vahendid reaalseks rahaks konverteeritakse.

Käibemääraga on seotud järgmised asjad:

Minimaalne nõutav ettemakstud (kaasatud) kapitali suurus ja sellega seotud rahalised maksed (pangalaenu intressid, aktsiate dividendid jne);

Vaja sisse täiendavaid allikaid rahastamine (ja nende eest tasumine);

Inventari valdamise ja nende hoidmisega seotud kulude suurus;

Tasutud maksude summa jne.

Ettevõtte erinevatel varaliikidel on erinev käibemäär.

Ringluses olevate vahendite kestuse määrab mitmete mitmesuunaliste välis- ja sisetegurite koosmõju. Esimene peaks hõlmama ettevõtte ulatust (tootmine, tarnimine ja turustamine, vahendaja jne), tööstusharu kuuluvust (pole kahtlust, et tööpinkide tehase ja kondiitritehase käibekapitali käive on objektiivselt erinev) , ettevõtte ulatus (enamasti on väikeettevõtete rahakäive palju suurem kui suurtel - see on väikeettevõtete üks peamisi eeliseid) ja paljud teised.

Varade käibele ei avalda vähem mõju riigi majanduslik olukord ja sellega seotud ettevõtete äritingimused.

Seega põhjustavad inflatsiooniprotsessid, väljakujunenud majandussuhete puudumine tarnijate ja ostjatega enamikus ettevõtetes varude sunnitud kogunemist, mis aeglustab oluliselt rahaliste vahendite käibeprotsessi.

Siiski tuleb rõhutada, et ringluses olevate vahendite perioodi määrab suuresti sisetingimused ettevõtte tegevus ja ennekõike varade haldamise strateegia tõhusus (või selle puudumine). Tõepoolest, sõltuvalt hinnapoliitika, varade struktuur, varude hindamise meetodid, on ettevõttel suurem või väiksem mõjutusvabadus oma rahaliste vahendite käibe kestusele.

Tuleb meeles pidada, et käibevara käibekordaja väärtust mõjutab otseselt ettevõttes nende hindamise metoodika ning lähtuvalt ülesannetest ja valitud varahaldusstrateegiast on ettevõttel teatud reguleerimisvõime. tema varade käibekordaja väärtus.

Üldjuhul saab kinnisvarasse investeeritud vahendite käivet hinnata järgmiste põhinäitajatega: käibekiirus (pöörete arv, mida ettevõtte kapital või selle komponendid analüüsitava perioodi jooksul teeb) ja käibeperiood – keskmine. periood, mille jooksul tulu majandusse investeeritud tootmisse äritehingute raha.

Ettevõtte varade käibemäär arvutatakse tavaliselt järgmise valemi abil:

Varade keskmine väärtus bilansi järgi määratakse järgmise valemiga:

kus varade käive on arvuliselt võrdne käibevara käibekordajaga.

Iga tööstusühing (ettevõte) peab parandama käibekapitali kasutamist.

Käibekapitali kasutamise hindamiseks kasutatakse kahte näitajat:

ühe pöörde kestus päevades

H \u003d T 1 + T 2 + T 3,

T 1 - hanketsükkel (materjalide, kütuse jms soetamine ja tarnimine);

T 2 - tootmistsükkel;

T 3- toote müügitsükkel;

2) käivete arv planeeritud perioodil või käibekordaja, mis iseloomustab toodete toodangut 1 rubla eest. käibekapitali:

K umbes. = T / H

T - planeerimisperioodi kestus, päevad.

Mida lühem on ühe pöörde kestus, seda rohkem pöördeid käib käibekapital.

Käibekapitali käibe kiirenedes vajadus nende järele väheneb, tekib reserv toodangu suurendamiseks.

Käibekapitali käibe kiirendamiseks on vaja lühendada nende viibimise aega nii tootmis- kui ka ringlussfääris.

Selleks vajate:

vähendada toodete töötlemise ja kokkupanemise aega tootmisprotsessi mehhaniseerimise ja automatiseerimise teel;

parandada uue tehnoloogia kasutamist;

kiirendada toodete kontrolli ja transporti nende töötlemise ajal;

vähendada materjalide, kütuse, pakendite, pooleliolevate tööde varusid kehtestatud standardini;

tagama ettevõtte kõigi tootmiskohtade ja töökodade rütmilise töö, materjalide õigeaegse tarnimise ettevõttesse ja töökohtadesse;

kiirendada valmistoodete tarnimist; kiiresti ja kiiresti arveldada tarbijatega;

parandada toote kvaliteeti, vältida valmistoodete tarbijalt tagastamist jne.

Käibekapitali normi arvutamine toimub reeglina indikaatoritel põhineva otsearvestuse meetodil tootmisprogramm planeeritud perioodiks toodangu ja müügi maht, nomenklatuur, tarnesagedus. tootmistsükli kestus.

Arvutuse saab teha analüütiline meetod, tuginedes eelmise perioodi tootmismahu kasvutempo ja normaliseeritud käibekapitali suuruse vahelisele seosele.

standard- see on minimaalne planeeritud käibekapitali suurus, mida ühistul (ettevõttel) normaalseks toimimiseks pidevalt vaja läheb. Materjalide käibekapitali standard (vajadus) rahas H määratakse valemiga

H = RD,

R - ühepäevane materjalide tarbimine vastavalt tootmiskulude kalkulatsioonile, rublades;

D - käibekapitali määr laopäevades.

Lõpetamata toodangu käibekapitali normi arvutamine H o.s määratakse valemiga

N o.s \u003d SPK n.s / D + Z r,

KOOS - turustatavate toodete tootmismaksumus vastavalt kulukalkulatsioonile planeeritud perioodiks;

P - tootmistsükli kestus, mis on arvutatud vastavalt tootmisgraafikule;

K n.z - kulude suurenemise koefitsient (lõpetamata tööde maksumuse ja toote kavandatud maksumuse suhe);

D - planeerimisperioodi päevade arv;

Z r - poolelioleva toodangu reservvaru väärtus.

Erilist tähelepanu tuleks pöörata käibekapitali kasutamise efektiivsusele, kuna käibekapitali ratsionaalne kasutamine mõjutab tööstusettevõtte majandustegevuse peamisi näitajaid: tootmismahu suurenemist, tootmiskulude vähenemist ja kasvu. ettevõtte kasumlikkuses. Käibekapitali kasutamise efektiivsuse analüüs peaks aitama tuvastada täiendavaid reserve ja aitama parandada peamist majandusnäitajad ettevõtlikku tööd.

Käibekapitali kasutamise peamine sünteetiline näitaja on:

Varade (vara) kasumlikkuse suhe.

Käibekapitali käibe kiirenemine sõltub ajast, mille nad kulutavad tsükli erinevatel etappidel, vähendades selle kestust. See saavutatakse toodangu ja toodete müügi suurendamise, materiaalsete ressursside terviklikuma ja ratsionaalsema kasutamisega ning tehnoloogilise tsükli aja lühendamisega. Käivet mõjutab teaduse ja tehnika arengu uusimate saavutuste kasutamine.

Intek Service LLC käibekapitali käibe analüüs.

Analüüsime ettevõtte LLC "Intek-Service" käibevarade käibe suhet 2001. aastal.

Tabelist nähtub, et käibekordaja kasvu mõjutas käibekapitali kestuse vähenemine.

Analüüsitud perioodil vähenes käibekapitali kestus 1 päeva võrra. Ja vastavalt kasvas käibekordaja 0,13 võrra.

Varade käibe kestus võib muutuda tulenevalt tulude suurusest ja keskmistest saldodest. Faktorite mõju arvutamiseks kasutatakse ahela asendusmeetodit:

P umbes. = 6000*90 / 20000= 27 päeva.

P vol \u003d 13000 * 90 / 20000 \u003d 58,5 päeva.

P umbes. \u003d 13000 * 90 / 45000 \u003d 26 päeva.

Sellest tuleneb käibekapitali käibe kestuse muutus, mis on tingitud:

Käibekapitali käibe summad

P umbes. = 26-58,5 = -32,5 päeva

Käibekapitali keskmised jäägid

P umbes. Saldo = 58,5 - 27 = + 31,5 päeva

Kapitali käibe kiirenemisest tulenev majanduslik efekt väljendub vahendite suhtelises ringlusest vabanemises, aga ka tulude ja kasumi suuruse suurenemises.

Kiirenduse tõttu ringlusest vabanenud vahendite hulk

(-E) või täiendavalt ringlusse kaasatud rahalised vahendid (+ E) koos kapitali käibe aeglustumisega määratakse ühe päeva müügikäibe korrutamisel käibe kestuse muutusega:

E \u003d Pöörete summa \ päevad * P rev. \u003d 45000 \ 90 * (26-27) \u003d - 500 miljonit rubla.

Meie näites toimus käibekapitali käibe kiirenemise tõttu 1 päeva jooksul vahendite suhteline vabanemine käibest 500 miljoni rubla ulatuses.

Kui kapital pöördus aruandekvartalis mitte 26 päevaga, vaid 27 päevaga, siis tagada tegelik tulu 45 000 miljoni rubla ulatuses. käibel oleks vaja mitte 13 000 miljonit rubla. käibekapital, ja 13 500 miljonit rubla, s.o. 500 miljoni rubla eest. rohkem.

Sama tulemuse saab ka muul viisil, kasutades kapitali käibekordajat. Selleks on vaja aruandeperioodi keskmisest käibekapitali suurusest lahutada selle hinnanguline väärtus, mis oleks vajalik käibe suuruse tagamiseks eelmise aasta kapitali käibekordaja juures.

E \u003d 13000-45000 / 3,33 \u003d - 500 miljonit rubla.

Käibe suhte mõju määramiseks tulu suuruse muutusele saate kasutada tegurimudelit:

Vk.rev. \u003d 13000 * (3,46 - 3,333) \u003d 1647 miljonit rubla.

K1 \u003d (13000-6000) * 3,3333 \u003d 23333 miljonit rubla.

Kokku = 45 000 -20 000 = 25 000 miljonit rubla.

P \u003d K vol. * P + K1 \u003d (3,46 - 3,3333) * 0,66 * 13000 \u003d 1087 miljonit rubla.

Pärast meie ettevõtte analüüsi nägime, et tänu käibekapitali käibe kiirenemisele aruandeperioodil sai ettevõte lisaks kasumit 1087 miljonit rubla.

Teeme kindlaks käibekapitali käibe ja vabastamise (kaasamise) suuruse muutuse ettevõttes Intek-service LLC.

Teeme vastavad järeldused.

Ülejäänud käibekapital:

Kvartali keskmised käibekapitali saldod 1 ruutmeetri kohta =

(240/2 + 242 + 238 + 240/2) / 4-1 = 240 miljonit rubla.

Kvartali keskmised käibekapitali saldod II kvartalis =

(236/2 + 242 + 244 + 242/2) / 4-1 = 240 miljonit rubla.

Käibekapitali käive 1 ruutmeetri kohta = 240 * 90 / 473, 7 =

Käibekapitali käive 2 ruutmeetri kohta. = 240 * 90 / 509, 4 =

vabastamise summa = 509,4 / 90 * (-3,2) = - 18,1 miljonit rubla.

Teeme järelduse:

Tabelist nähtub, et teises kvartalis laekus toodete müügist 509,4 miljonit rubla. võrreldes I kvartaliga, mil müügitulu moodustas 473,7 miljonit rubla.

Selle tulemusena oli kõrvalekalle + 35,7 miljonit rubla, võib järeldada, et ettevõtte kasum kasvas nii müügitulude suurenemise kui ka käibekapitali käibe vähenemise (päevades) tõttu.

Teises kvartalis käibekapitali käibekordaja langes ja oli 42,4 päeva, võrreldes I kvartaliga oli näitaja 45,6 päeva, kõrvalekalle 3,2 päeva.

Võib järeldada, et mida väiksem on käibekapitali käive, st mida vähem aega kulub raha käibeprotsessile, seda suurem on toodete müügist saadav tulu ja seega ka ettevõtte kasum.

Seega on võimalik ettevõttel soovitada selles suunas tööd jätkata ja oma ressursse jätkuvalt tõhusalt kasutada.

Analüüsi lõpus peaks ettevõte välja töötama meetmed käibekapitali käibe kiirendamiseks:

Tootmistsükli kestuse vähendamine tootmise intensiivistumise tõttu:

uusimate tehnoloogiate kasutamine,

tootmisprotsesside mehhaniseerimine ja automatiseerimine,

tõsta tööviljakuse taset,

rohkem täielik kasutamine tootmisvõimsust ettevõtted,

tööjõud ja materiaalsed ressursid jne.

Organisatsiooni täiustamine logistiline tarnimine, et varustada tootmist katkematult vajalike materiaalsete ressurssidega ja vähendada kapitali varudes kuluvat aega.

Toodete saatmise ja arveldusdokumentide registreerimise protsessi kiirendamine.

Nõuetele kuluva aja vähendamine.

Tase üles turuuuring mille eesmärk on kiirendada kaupade reklaamimist tootjalt tarbijale

(sealhulgas turu-uuringud, kaupade ja selle tarbijale reklaamimise vormide täiustamine, õige hinnapoliitika kujundamine, korraldus tõhus reklaam ja nii edasi.).

Järeldus

See referaat oli käibekapitali käibe analüüsi uurimus kujul, mis on universaalne kõigile ettevõtetele, sõltumata nende tegevusliigist.

Käibekapitali kasutamise analüüs aitab tuvastada täiendavaid reserve ettevõtte majandustulemuste parandamiseks.

Intek Service LLC näitel kaalusime, kuidas kapitali käibe kiirendamisega saab ettevõte täiendavat kasumit saada.

Eelneva põhjal võime järeldada, et ettevõtte finantsmajandusliku tegevuse analüüs selle korrektsel läbiviimisel toob

ettevõtte lisakasum
Bibliograafia.

"Meetod finantsanalüüs» Sheremet A.D. Moskva: INFRA-M, 2000.

"Finantsanalüüs" Efimova O.V. Moskva raamatupidamine, 1999

"Majandusanalüüsi teooria" M.I. Bakanov, A.D. Sheremet, Moskva: rahandus ja statistika, 2001

"Ettevõtte majandustegevuse analüüs" Savitskaya G.V., 2. trükk, muudetud ja täiendatud, Moskva, Minsk: IP Ecoperspektiva, 2001.

Finantstegevus äriorganisatsioonid põhineb mitmete näitajate, sealhulgas varade käibe analüüsil, mille arvutamine võimaldab kindlaks teha, kui efektiivselt organisatsioon oma varasid või kohustusi kasutab.

Varade käive

COd \u003d V / DS, kus

KOds - sularaha käibe suhe,
B on tulu
DS - summa, mis on ettevõtte kontodel ja sularahas.

Kui koefitsient kipub vähenema, tähendab see, et ettevõtte töö on ebaefektiivselt korraldatud ja kõrge likviidsusega varasid kasutatakse aeglasemalt.

Materiaalse käibevara (varud) käive

Nõuab ka tootmisprotsessi õiget korraldamist tõhus kasutamine reservid, mis arvutatakse järgmises järjekorras:

KOzap \u003d V / ZAP, kus

KOzap - varude käibekordaja,
B on tulu
ZAP - varude bilansiline väärtus.

Indikaatori tõus näitab, et nõudlus müüdavate toodete järele on heal tasemel ning kaup ei ole ladudes seisma jäänud. Indikaatori langus näitab, et ettevõtte turunduspoliitika on halvasti korraldatud ja nõuab hoolikat analüüsi.

Neid näitajaid tuleks analüüsida mitte võrreldes kehtestatud normidega, vaid arvestades nende dünaamikat viimastel aastatel ja võrreldes konkurentide tegevustega. Seega, kui indikaator ei jõua normini, kuid samal ajal on see teiste aruandeperioodide taustal suurem väärtus, see näitab korralik korraldus ettevõtte tegevus ja varade käibe järkjärguline kasv.

Organisatsioonide tasuvuse analüüs

Finants- ja majanduslik tegevusükskõik milline juriidilise isiku, olenemata omandivormist, hinnatakse analüüsides absoluutset ja suhtelised näitajad tema tegevust. Esimese rühma majanduskoormuse näitajad ei kanna ja on oma olemuselt puhtalt aritmeetilised.

Suhtelised näitajad iseloomustavad, kui hästi on korraldatud ettevõtte finants- ja majandustegevus, ning näitavad selle arengu dünaamikat. Üheks selliseks näitajaks on varade tootlus, mille arvutamiseks korrutatakse varade käibekordaja müügi tootlusega.

Kas suhtumine netokasum tuludele ja puhaskasum on omakorda saadud tulu ja müüdud kauba maksumuse vahe.

Seega, mida suurem on varade tootlus, seda suurem on organisatsiooni kasum aruandeperioodil.

Analüüsime tulemusi

Ra \u003d PE / SAav, kus

Ra – varade tootlus,
PE - puhaskasum,
SAav - keskmine maksumus varasid.

Samamoodi arvestatakse käibevara tootlust.

Ettevõtte tegevuse täielikuks analüüsiks tuleb arvesse võtta kõiki tegurite gruppe: varade tootlus, müügi kasumlikkus, põhivara käitamise intensiivsus ja finantsjuhtimise efektiivsus. Ettevõtte tegevuse pidev jälgimine võimaldab välja töötada õige arengustrateegia, mille eesmärk on tagada finantsstabiilsus. Analüüsi täielikkus ettevõtlustegevus sõltub ka aruandlusdokumentatsioonis esitatud andmete õigsusest.

Kirjutage oma küsimus allolevasse vormi

kõige tähtsam lahutamatu osa ettevõtte rahalised vahendid on käibevara.

Erinevalt põhivarast tarbitakse ringluses olevad varad igas tootmisprotsessis täielikult ära, kantakse nende väärtus üle valmistoodangule ja muudetakse loomulikku vormi.

KÄIBEVARA KLASSIFIKATSIOON

1. Varud: tooraine, algmaterjalid; ostetud pooltooted; abimaterjalid; kütus; konteiner ja konteineri materjalid; jooksva remondi varuosad; väheväärtuslik ja kiiresti kuluv majapidamise inventar ja tööriistad, pooleliolev töö; kulud uute toodete, omatoodangu pooltoodete arendamiseks.

2. Sularaha: vahendid arveldus- ja välisvaluutakontodel, arvel jne.

3. Lühiajalised finantsinvesteeringud: väärtpaberid, lühiajalised laenud jne.

4. Debitoorsed arved: ostjate ja klientide, tütar- ja sidusettevõtete võlad, arved nimel jne.

Iga tööstusettevõte peaks parandama käibekapitali kasutamist. Ettevõtte tootmistsükli edukas rakendamine sõltub käibevara seisukorrast, sest käibekapitali vähesus aeglustab ettevõtte tegevust ning viib suutmatuseni tasuda arveid ja pankrotti.

Käibekapitali kasutamise hindamiseks kasutatakse kahte näitajat:

1) ühe pöörde kestus päevades

H \u003d T 1 + T 2 + T 3,

kus T 1 - hanketsükkel (materjalide, kütuse jne soetamine ja tarnimine); T 2 - tootmistsükkel; T 3 - toote müügitsükkel;

2) käivete arv planeerimisperioodil. või käibe suhe, mis iseloomustab väljundit 1 hõõruda. käibekapitali:

K umbes. = T / H

kus T on planeerimisperioodi kestus päevades.

Mida lühem on ühe pöörde kestus, seda rohkem pöördeid käib käibekapital. Käibekapitali käibe kiirenedes vajadus nende järele väheneb, tekib reserv toodangu suurendamiseks.

Käibekapitali käibe kiirendamiseks on vaja lühendada nende viibimise aega nii tootmis- kui ka ringlussfääris. Selleks on vaja: vähendada toodete töötlemise ja kokkupanemise aega tootmisprotsessi mehhaniseerimise ja automatiseerimise teel; parandada uue tehnoloogia kasutamist; kiirendada toodete kontrolli ja transporti nende töötlemise ajal; vähendada materjalide, kütuse, pakendite, pooleliolevate tööde varusid kehtestatud standardini; tagama ettevõtte kõigi tootmiskohtade ja töökodade rütmilise töö, materjalide õigeaegse tarnimise ettevõttesse ja töökohtadesse; kiirendada valmistoodete tarnimist; kiiresti ja kiiresti arveldada tarbijatega; parandada toote kvaliteeti, vältida valmistoodete tarbijalt tagastamist jne.

Käibevara käibe analüüs hõlmab:

1. ettevõtte varade käive;

2. nõuete käive;

3. varude käive.

1. Ettevõtte varade käibe analüüs.

Ettevõtte finantsseisund sõltub otseselt sellest, kui kiiresti varadesse investeeritud vahendid reaalseks rahaks konverteeritakse.

Üldjuhul arvutatakse ettevõtte varade käibemäär tavaliselt järgmise valemi abil:

See näitaja iseloomustab ettevõtte käibevara käibemäära.

Vastavalt sellele määratakse käibevara käive järgmiselt:

Varade keskmine väärtus bilansi järgi määratakse järgmise valemiga:

kus He, Ok - varade väärtus perioodi alguses ja lõpus.

Seejärel määratakse ühe pöörde kestus päevades:

kus varade käive on arvuliselt võrdne käibevara käibekordajaga.

Kui käibevara käibe kestus pikeneb, siis tootmis- ja äritegevuse jätkamiseks vähemalt samal tasemel on vaja ringlusse kaasata täiendavaid vahendeid, mis arvutatakse valemiga:

See näitaja iseloomustab rahaliste vahendite täiendavat ringlusse meelitamist, mis on põhjustatud varade käibe aeglustumisest (kiirenemisest).

Ettevõtte stabiilse toimimise jaoks on eriti oluline rahavoo kiirus. Ettevõtte rahalise heaolu üks peamisi tingimusi on raha sissevool jooksvate kohustuste katteks.

Üks võimalus raha piisavust hinnata on määrata käibeperioodi kestus. Sel eesmärgil kasutatakse valemit:

Keskmiste sularahajääkide arvutamiseks kasutatakse raamatupidamise siseandmeid (ODn - saldod n-nda kuu alguses) ja valemit:

kus n on kuude arv perioodis.

Ettevõtte tegeliku rahavoo väljaselgitamiseks, raha laekumise ja kulutamise sünkroonsuse hindamiseks ning ka saadud finantstulemuse väärtuse seostamiseks ettevõtte rahaliste vahendite seisuga, on vaja tuvastada ja analüüsida kõiki vahendite laekumise (sissevoolu) ja ka nende käsutamise (väljavoolu) suundi.

Neid rahavoogude suundi käsitletakse tavaliselt jooksva, investeerimis- ja finantstegevuse kontekstis eraldi.

Rahaliste vahendite sissevool jooksva tegevuse raames on seotud toodete müügist, tööde tegemisest ja teenuste osutamisest saadavate tulude laekumisega, samuti ostjate ja klientide ettemaksetega; väljavool - tasumisega tarnijate ja teiste vastaspoolte kontodel, tasumine palgad töötajad, tootmismaksed sotsiaalkindlustus- ja kindlustusfondidesse, tasumisele kuuluvate maksude arveldused eelarvega. Jooksvate tegevuste alla on tavaks kaasata laenult makstud (saadud) intressid.

Rahavoog investeerimistegevuse kontekstis on seotud pikaajalise kasutusega vara soetamise (müügiga) (eelkõige põhivara ja immateriaalse põhivara vastuvõtmine (käivitamine).

Ettevõtte finantstegevus on peamiselt seotud raha sissevooluga pika- ja lühiajaliste laenude ja laenude võtmise tulemusena ning nende väljavooluga dividendide maksmise ja varem saadud laenude võlgade tagasimaksmise näol.

Rahavoogude analüüs viiakse läbi otseste ja kaudsete meetoditega.

Otsesel meetodil on puudus: see ei näita seost saadud finantstulemuse ja ettevõtte raamatupidamisarvestuses oleva sularaha suuruse muutuse vahel (ettevõte saab puhaskasumi ja tema sularaha väheneb). Rahavoogude analüüsimisel kaudsel meetodil arvestatakse puhaskasumi summa ümber rahasummaks, s.o. parandatakse otsese analüüsimeetodi puudus.

Erinevalt teistest finantsseisundi hindamise lähenemisviisidest võimaldab rahavoogude analüüs teha teadlikumaid järeldusi selle kohta, kui palju ja millistest allikatest ettevõttele laekunud raha laekus ning millised on nende kasutamise põhisuunad; Kas see on piisavalt omavahendid ettevõtted investeerimistegevuseks; mis seletab lahknevusi saadud kasumi suuruse ja rahaliste vahendite olemasolu vahel jne.

2. Nõuete analüüs.

Debitoorsete arvete käibe hindamiseks kasutatakse järgmist näitajate rühma.

1. Nõuete käive.

Juhul, kui aasta jooksul muutus müügitulu suurus kuude lõikes oluliselt, siis kasutatakse igakuiste andmete alusel keskmise nõuete summa arvutamiseks uuendatud meetodit. Seejärel:

kus ODZn on nõuete summa n-nda kuu lõpus.

2. Nõuete tagasimaksmise periood.

Tuleb meeles pidada, et mida pikem on võlgnevuste viivitamise periood, seda suurem on mittemaksmise risk.

3. Nõuete osakaal käibevara kogumahust.

4. Ebatõenäoliselt laekuvate võlgade osakaal nõuete koosseisus:

See näitaja iseloomustab nõuete "kvaliteeti". Selle kasvutrend viitab likviidsuse vähenemisele.

Jälgida ajatatud (tähtaja ületanud) võlgnevuste ostjatega arvelduste seisu;

Sihtige võimalikult palju ostjaid, et vähendada riski, et üks või mitu suurostjat ei maksa;

Kasutage ennetähtaegseks maksmiseks allahindluste andmise meetodit.

3. Varude käibe analüüs.

Varude käibe hindamine viiakse läbi iga nende liikide (varud, valmistooted, kaubad jne) kohta. Kuna varud võetakse arvele nende hankimise (soetamise) soetusmaksumuses, siis varude käibekordaja arvutamiseks ei kasutata müügitulu, vaid müüdud kauba maksumust. Varude käibekiiruse hindamiseks kasutatakse järgmist valemit:

Kus:

Varude säilivusaeg määratakse järgmise valemiga:

Näitaja iseloomustab varude säilitamise kestust.

Seega võimaldavad ülaltoodud näitajad iseloomustada käibevarade seisu ja nende dünaamilisust.

Käibevara käibe ning tootmis- ja kaubandustsükli kestuse analüüs. Varade käive: arvutusvalem

Materiaalse käibevara (varud) käive

Organisatsioonide tasuvuse analüüs

Populaarne